سهام اینتل با امید به احیای تراشه‌های حافظه صعود کرد

سهام اینتل در معاملات پیش از بازار روز ۱۶ سپتامبر حدود ۳ تا ۵ درصد افزایش یافت، پس از آنکه گزارش‌هایی منتشر شد مبنی بر اینکه شرکت SK Hynix کره جنوبی در حال بررسی گفتگو با اینتل برای تولید تراشه‌های حافظه در خاک آمریکا است. این توافق بالقوه می‌تواند شامل اجاره فضا توسط SK Hynix در مجتمع تولید تراشه اینتل در اوهایو که کمتر از ظرفیت خود استفاده می‌کند، یا ایجاد یک مشارکت استراتژیک با ارائه‌دهندگان اصلی خدمات ابری باشد.

قیمت حافظه‌ها به دلیل کمبود شدید مرتبط با هوش مصنوعی که هیچ نشانه‌ای از کاهش ندارد، حدود ۵ تا ۷ برابر نسبت به سطوح قبلی افزایش یافته است. گزارش‌ها حاکی از آن است که پردازنده‌های مرکزی (CPU) خود اینتل تنها حدود ۵۰ درصد از تقاضای موجود را برآورده می‌کنند، شکافی در عرضه که کل زنجیره زیرساخت هوش مصنوعی را تحت تأثیر قرار داده است.

لیپ-بو تان، مدیرعامل اینتل، به طور عمومی حافظه را به عنوان یک گلوگاه مهم در عرضه برای زیرساخت هوش مصنوعی معرفی کرده است. SK Hynix یکی از تولیدکنندگان اصلی حافظه در جهان است، به ویژه در تراشه‌های حافظه با پهنای باند بالا (HBM) که شتاب‌دهنده‌های هوش مصنوعی را تغذیه می‌کنند. اینتل دارای یک مجتمع عظیم و کم‌استفاده در اوهایو است. اتصال این دو موضوع می‌تواند به کاهش فشار بر زنجیره تأمین هوش مصنوعی کمک کند و در عین حال، جریان درآمدی برای اینتل از زیرساختی که نتوانسته به تنهایی از آن بهره‌برداری کامل کند، ایجاد نماید.

درآمد سه ماهه دوم سال ۲۰۲۶ اینتل به ۱۶.۱ میلیارد دلار رسید که ۲۵ درصد افزایش نسبت به سال گذشته است. بخش برجسته واقعی، بخش مراکز داده و هوش مصنوعی اینتل است که در این فصل ۶.۳ میلیارد دلار درآمد کسب کرده است، افزایشی ۵۹ درصدی نسبت به سال گذشته، که نشان‌دهنده بهبود جایگاه این شرکت در پردازنده‌های سرور با قابلیت هوش مصنوعی است.

این شرکت همچنین راهنمایی خود را برای هزینه‌های سرمایه‌ای کل سال به ۲۰ میلیارد دلار برای سال ۲۰۲۶ افزایش داده است. اعلامیه‌های قبلی، سرمایه‌گذاری بالقوه در مجتمع اوهایو را در طول زمان تا ۱۰۰ میلیارد دلار تخمین زده بودند. زمان‌بندی اولیه تولید در تأسیسات اوهایو به سال‌های ۲۰۳۰-۲۰۳۱ موکول شده است، به این معنی که هرگونه مشارکت با SK Hynix تا چند سال آینده تراشه‌ای تولید نخواهد کرد.

اگر توافق SK Hynix به ثمر بنشیند، این امر نشان‌دهنده تولید یک غول حافظه خارجی در تأسیسات یک سازنده تراشه منطقی آمریکایی خواهد بود. این توافق همچنین با تلاش گسترده‌تر دولت آمریکا برای بازگرداندن تولید نیمه‌هادی‌ها به داخل کشور، که با ده‌ها میلیارد دلار یارانه و مشوق از طریق قانون CHIPS پشتیبانی می‌شود، همسو خواهد بود.

برای SK Hynix، جذابیت این توافق دسترسی به ظرفیت تولید مستقر در آمریکا بدون فرآیند چند ساله و چند میلیارد دلاری ساخت یک کارخانه جدید از ابتدا است. برای اینتل، این به معنای درآمد از دارایی‌ای است که در حال حاضر هزینه بر بوده و همچنین ادغام عمیق‌تر در زنجیره تأمین هوش مصنوعی است. سامسونگ و میکرون، دو تولیدکننده اصلی دیگر حافظه، از نزدیک این تحولات را زیر نظر خواهند داشت، زیرا فعالیت SK Hynix در آمریکا می‌تواند پویایی قیمت‌گذاری و تخصیص عرضه را در سراسر صنایع محاسبات ابری و هوش مصنوعی تغییر دهد.