سیرکل با تسویه ۲۴/۷ استیبل‌کوین در Arc، FX را به بلاکچین آورد

سیرکل با راه‌اندازی StableFX بر بستر Arc، دسترسی شبانه‌روزی مؤسسات به تسویه ارز خارجی مبتنی بر استیبل‌کوین را فراهم کرد

شرکت سیرکل (Circle) با معرفی سرویس StableFX بر بستر شبکه بلاک‌چین Arc، امکان دسترسی مؤسسات مالی تأیید شده را به تسویه ارز خارجی مبتنی بر استیبل‌کوین به صورت ۲۴ ساعته و ۷ روز هفته فراهم کرده است. این سیستم با بهره‌گیری از قیمت‌گذاری بر اساس درخواست قیمت (RFQ) از سوی چندین ارائه‌دهنده نقدینگی و تسویه از طریق قراردادهای هوشمند، تضمین می‌کند که هر دو طرف معامله به طور همزمان تسویه شوند. سیرکل در این مدل، به جای ایفای نقش واسط و نگهداری وجوه مشتریان، نرم‌افزار و زیرساخت تسویه را ارائه می‌دهد.

هدف‌گذاری بازار ارز خارجی

سیرکل با این اقدام، گامی دیگر در جهت دیجیتالی کردن زیرساخت‌های مالی سنتی برداشته و این بار بازار ارز خارجی را هدف قرار داده است. سرویس StableFX که اکنون بر روی Arc، شبکه بلاک‌چین اختصاصی سیرکل، فعال شده است، به مؤسسات مجاز اجازه می‌دهد تا ارزهای خود را که با استیبل‌کوین‌ها نام‌گذاری شده‌اند، بدون نیاز به انتظار برای پنجره‌های زمانی سنتی بانکی و تسویه، در طول شبانه‌روز مبادله کنند.

اهمیت تسویه، فراتر از ساعات معاملاتی

بازار ارز خارجی در حال حاضر در مناطق زمانی مختلف جهان فعال است، اما لایه تسویه همچنان با اصطکاک‌های سنتی بازار مواجه است. سیرکل مدعی است که استیبل‌کوین‌ها می‌توانند بخشی از این اصطکاک‌ها را از بین ببرند. در StableFX، یک کسب‌وکار با ارسال درخواست قیمت، قیمت‌های متعددی از ارائه‌دهندگان نقدینگی دریافت کرده و طرف مقابل خود را انتخاب می‌کند. پس از توافق بر سر معامله، هر دو طرف قرارداد هوشمند تسویه را تأمین مالی می‌کنند. نکته حائز اهمیت در این مرحله این است که یا هر دو طرف معامله تسویه می‌شوند و یا هیچ‌کدام. این ساختار پرداخت در برابر پرداخت (payment-versus-payment) به منظور کاهش ریسک اصل سرمایه طراحی شده است؛ سناریوی ناخوشایندی که در آن یک طرف معامله ارز خود را پیش از دریافت ارز طرف مقابل ارسال می‌کند. سیرکل همچنین به مؤسسات اجازه می‌دهد تا تسویه را بلافاصله انجام دهند یا از پنجره‌های زمانی قابل برنامه‌ریزی برای خالص‌سازی معاملات پیش از تسویه نهایی استفاده کنند. این قابلیت‌ها باعث می‌شود استیبل‌کوین‌ها بیش از آنکه به عنوان یک محصول پرداخت بومی کریپتو دیده شوند، به عنوان یک زیرساخت مالی واقعی در پشت صحنه عمل کنند.

سیرکل فراتر از USDC در حال ساخت است

StableFX در حال حاضر طیف وسیعی از استیبل‌کوین‌ها را پشتیبانی می‌کند، از جمله USDC و EURC متعلق به سیرکل، و همچنین توکن‌هایی که نمایانگر ارزهایی مانند دلار استرالیا، رئال برزیل، ین ژاپن، دلار کانادا و راند آفریقای جنوبی هستند. این مدل از منظر نظارتی نیز اهمیت دارد. شرکت Circle Technology Services اعلام کرده است که APIها و قراردادهای هوشمند پشت StableFX را تأمین می‌کند، اما هیچ‌گونه نگهداری از دارایی‌های مبادله شده یا انتقال وجوه از طرف کاربران را بر عهده ندارد. این امر مسئولیت مجوزدهی و رعایت مقررات را بر عهده شرکت‌های مشارکت‌کننده می‌گذارد. استیبل‌کوین‌ها سال‌هاست که توانایی خود را در انتقال سریع دلار اثبات کرده‌اند. StableFX ایده بزرگ‌تری را آزمایش می‌کند: اینکه آیا مؤسسات تحت نظارت می‌توانند از همین زیرساخت‌ها برای مبادله بین ارزها، مدیریت ریسک تسویه و حفظ سرمایه در خارج از ساعات معمول بازار استفاده کنند. اگر این ایده مورد استقبال قرار گیرد، ممکن است مهم‌ترین کاربرد استیبل‌کوین‌ها به جای استفاده در پایانه‌های پرداخت کریپتو، در پشت صحنه اتفاق بیفتد.