Tag: روند بازار

کاردانو (ADA) با افزایش ۲۰ درصدی هفتگی توجه معامله‌گران را جلب کرد: آیا پامپ بیشتری در راه است؟

در حالی که هفته گذشته برای بیت‌کوین (BTC)، اتریوم (ETH) و سایر ارزهای دیجیتال شناخته‌شده چندان موفقیت‌آمیز نبود، کاردانو (ADA) با ثبت افزایش قیمتی دو رقمی، روند جاری را به چالش کشید. ناظران بازار تمرکز خود را به سمت این ارز معطوف کرده‌اند و برخی پیش‌بینی می‌کنند که این روند صعودی تازه آغاز شده باشد.

ADA یکی از بدترین آسیب‌دیدگان بازار نزولی طولانی‌مدت در میان دارایی‌های دیجیتال بود و در ماه ژوئن، قیمت آن به طور موقت زیر ۰.۱۴ دلار سقوط کرد؛ پایین‌ترین سطح از سال ۲۰۲۰. با این حال، آخر هفته گذشته شاهد یک احیای ناگهانی و طولانی‌مدت بودیم که احتمالاً با بازگشت نهنگ‌ها که بیش از ۲۴۰ میلیون توکن را در کمتر از یک هفته خریداری کردند، تقویت شده است.

روند صعودی ادامه یافت و تا زمان انتشار این خبر، توکن بومی کاردانو با قیمتی حدود ۰.۱۹۳ دلار معامله می‌شود که نشان‌دهنده افزایش ۲۰ درصدی در مقیاس هفتگی است. جاون مارکس، کاربر X، اخیراً شباهت‌هایی بین عملکرد اخیر این دارایی و عملکرد آن در سال‌های ۲۰۲۰-۲۰۲۱ پیدا کرده است که پس از آن شاهد انفجار قیمت بودیم، به همین دلیل او هدف قیمتی ۲.۹۰ دلار را تعیین کرده است.

Sssebi و CW نیز نظرات خود را بیان کردند. اولی خاطرنشان کرد که ADA پس از فروش بیش از حد، به عبور از میانگین متحرک ۲۰ هفته‌ای نزدیک شده است و یادآور شد که از نظر تاریخی، این نوع تنظیمات باعث “پامپ بزرگ” شده است. دومی متوجه شد که ADA در حال نزدیک شدن به یک خط مقاومت مهم در قیمت ۰.۲۳۰۵ دلار است که در صورت عبور موفقیت‌آمیز، می‌تواند پایان روند نزولی طولانی‌مدت آن باشد.

اوایل این هفته، پلتفرم تحلیلی Santiment فاش کرد که روند صعودی ADA در زمانی رخ می‌دهد که تعداد کیف پول‌های غیرخالی کاردانو در حال کاهش است. طبق گفته این شرکت، این موضوع نشان می‌دهد که قیمت بهبود یافته است در حالی که بسیاری از دارندگان “کنار گذاشته شده” هنوز وارد اکوسیستم نشده‌اند. این پلتفرم افزود: “افزایش قیمت با کاهش تعداد دارندگان می‌تواند به معنای جذب عرضه توسط خریداران قوی‌تر باشد و اعتماد خرده‌فروشان هنوز به طور کامل با این حرکت همراه نشده است.”

در مقابل، تنها چند ساعت پیش، مارتینز فاش کرد که علاقه معامله‌گران به ADA به طور قابل توجهی افزایش یافته است. او گفت که حجم معاملات آتی در یک هفته از ۱۵۰ میلیون دلار به ۶۵۰ میلیون دلار، یعنی ۳۸۰ درصد افزایش یافته است؛ جهشی که معمولاً نشان‌دهنده افزایش شدید مشارکت در بازار است و می‌تواند دارایی را در کوتاه‌مدت ناپایدارتر کند.

پیش‌بینی قیمت بیت‌کوین: سهام جهانی به اوج‌های بی‌سابقه رسید، اما بیت‌کوین برای چهارمین بار زیر ۶۴,۳۰۰ دلار متوقف شد

بیت‌کوین در حال حاضر با قیمت ۶۴,۰۶۸.۸۲ دلار معامله می‌شود که در ۲۴ ساعت گذشته ۰.۴۲ درصد کاهش یافته است. این ارز دیجیتال در محدوده‌ای باریک بین ۶۳,۹۵۸ تا ۶۴,۵۰۸ دلار در نوسان است، در حالی که بازارهای سهام جهانی رکوردهای جدیدی را ثبت کرده‌اند؛ این عدم تطابق قابل توجه است.

سطح ۶۴,۳۰۰ دلار خط فاصل کوتاه‌مدت محسوب می‌شود و اینکه آیا بیت‌کوین به طور قاطع از آن عبور می‌کند یا در زیر آن متوقف می‌شود، موقعیت‌گیری‌ها را برای چند جلسه معاملاتی آینده تعیین خواهد کرد. در ادامه به آنچه داده‌ها در مورد مسیر پیش رو می‌گویند، می‌پردازیم.

شرایط کلان اقتصادی

شرایط کلان اقتصادی در تاریخ ۵ اوت عمدتاً سازنده بود: شاخص S&P 500 و داو جونز در بالاترین سطوح تاریخی خود بسته شدند، شاخص نیکی ژاپن ۳.۵ درصد و شاخص اصلی کره جنوبی ۴.۳ درصد افزایش یافت. در همین حال، نفت برنت به سمت ۷۸.۸۵ دلار کاهش یافت و بازده اوراق ۱۰ ساله خزانه‌داری آمریکا به حدود ۴.۶۰۳ درصد رسید.

نشانه‌های کف‌سازی

• قیمت با اخبار منفی متوقف نمی‌شود (مثلاً Saylor میلیون‌ها دلار در محدوده ۵۸ تا ۶۰ هزار دلار فروخت و بیت‌کوین سطوح بالاتر را ثبت کرد).
• اپلیکیشن‌های موبایل بومی ارزهای دیجیتال شروع به جذب کاربران واقعی کرده‌اند (درآمد Pump.fun نسبت به هفته قبل ۲۰ درصد افزایش یافته و FOMO بیش از ۱۰۰ هزار کاربر را در یک هفته جذب کرده است).
• نهادهای سرمایه‌گذار…

به طور تاریخی، نفت ارزان‌تر و بازده پایین‌تر باعث رشد دارایی‌های بدون سود مانند بیت‌کوین شده است. صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) اسپات بیت‌کوین آمریکا در تاریخ ۴ اوت شاهد خالص ورودی ۱۹.۶ میلیون دلاری بودند که پس از خروج ۲۶۵ میلیون دلاری در روز قبل، یک جریان حمایتی متوسط محسوب می‌شود.

شرکت MicroStrategy نیز ۱,۶۳۸ بیت‌کوین به ارزش تقریبی ۱۰۵ میلیون دلار فروخت. این مقدار در مقایسه با ذخیره ۸۴۲,۱۱۸ بیت‌کوین این شرکت کوچک است، اما یک تقاضای ثابت را از بازار حذف کرد. در حالی که شرایط کلان اقتصادی حمایتی است، تصویر تقاضای بومی در بازار ارزهای دیجیتال هنوز آن را تأیید نمی‌کند.

تحلیل نمودار و سطوح کلیدی

بیت‌کوین در نمودار روزانه در سطح ۶۴,۰۹۲ دلار قرار دارد. ساختار قیمتی از پایین‌ترین سطح ماه ژوئن در حدود ۵۸,۰۰۰ دلار، پایدارترین تلاش برای بازیابی از زمان شروع روند نزولی گسترده‌تر بوده است. قیمت در طول ۶ هفته به تدریج افزایش یافته و اکنون به منطقه ۶۴,۰۰۰ تا ۶۵,۰۰۰ دلار فشار می‌آورد که اولین مقاومت معنادار از زمان شکست پیش از ماه ژوئن است.

خط نقطه‌چین در حدود ۶۴,۰۰۰ تا ۶۵,۰۰۰ دلار سطحی است که از ماه جولای هرگونه تلاش برای افزایش قیمت را محدود کرده است و قیمت دوباره در همین نقطه قرار دارد و این سومین یا چهارمین تست این سقف بدون عبور قاطعانه است.

هرچه یک سطح مقاومت بیشتر بدون شکست تست شود، احتمال شکست آن در نهایت بیشتر می‌شود، اما به همان اندازه، هر تلاش ناموفق، عرضه انباشته شده در آن بالا را که منتظر فروش است، افزایش می‌دهد.

بسته شدن قیمت در بالای ۶۵,۰۰۰ دلار و حفظ آن در چندین جلسه معاملاتی، ابتدا مسیر را به سمت ۶۸,۰۰۰ دلار و سپس ۷۲,۰۰۰ دلار به عنوان مقاومت معنادار بعدی از منطقه شکست ماه می باز می‌کند و بالاتر از آن، تصویر شروع به سازنده‌تر شدن می‌کند.

در سمت نزولی، ۶۰,۰۰۰ دلار کف حمایتی است که باید در هرگونه اصلاحی حفظ شود و پایین‌ترین سطح ماه ژوئن در ۵۸,۰۰۰ دلار خط مطلق است که نباید شکسته شود، در غیر این صورت کل روند بازیابی از سطوح پایین فرو می‌پاشد.

شش هفته ثبت سطوح بالاتر از کف ماه ژوئن، مثبت‌ترین ساختار قیمتی است که بیت‌کوین در ماه‌های اخیر نشان داده است، اما تا زمانی که سطح ۶۵,۰۰۰ دلار به طور قطعی شکسته نشود، معنای چندانی ندارد.

فرصت‌های سرمایه‌گذاری در مراحل اولیه

بیت‌کوین که در زیر مقاومت در حال تثبیت است و شرایط کلان اقتصادی نیز حمایتی به نظر می‌رسد، دقیقاً همان وضعیتی است که سرمایه را به سمت پروژه‌های در مراحل اولیه با پتانسیل بازده نامتقارن هدایت می‌کند. بیت‌کوین اسپات در این قیمت، بازده کوتاه‌مدت محدودی را نسبت به نوسانات قابل توجهی که معامله‌گران متحمل می‌شوند، ارائه می‌دهد. به همین دلیل، پروژه‌های زیرساختی پیش‌فروش توجه تخصیص‌دهندگان فعال را که اکوسیستم بیت‌کوین را به دقت دنبال می‌کنند، به خود جلب کرده‌اند.

پروژه Bitcoin Hyper (با توکن HYPER) خود را به عنوان اولین راه‌حل لایه ۲ بیت‌کوین با ادغام ماشین مجازی سولانا (SVM) معرفی می‌کند که اجرای قراردادهای هوشمند را در کمتر از یک ثانیه ارائه می‌دهد و در عین حال از مدل امنیتی بیت‌کوین بهره می‌برد.

هدف این پروژه روشن است: حل محدودیت‌های اصلی بیت‌کوین (تراکنش‌های کند، کارمزدهای بالا، عدم قابلیت برنامه‌ریزی) بدون قربانی کردن اعتماد. پیش‌فروش این پروژه ۳۳,۰۰۲,۵۲۱.۹۳ دلار با قیمت فعلی ۰.۰۱36842 دلار برای هر توکن جمع‌آوری کرده است و استیکینگ توکن‌ها نیز فعال است. پل غیرمتمرکز و استاندارد برای انتقال بومی بیت‌کوین، یک تمایز فنی قابل توجه محسوب می‌شود.

این پروژه اخیراً از مرز ۳۳ میلیون دلار عبور کرده است که نشان‌دهنده تقاضای پایدار است، نه یک افزایش یک‌جلسه‌ای. پیش‌فروش‌ها ریسک واقعی دارند: توکن‌ها تا زمان راه‌اندازی نقدینگی ندارند و پروژه‌های زیرساختی در هر مرحله با ریسک اجرایی مواجه هستند. قبل از تخصیص سرمایه، نقشه راه پروژه را به دقت بررسی کنید. برای اطلاعات بیشتر در مورد Bitcoin Hyper اینجا را کلیک کنید.

پیش‌بینی قیمت اتریوم: آیا با کاهش هزینه‌های معاملاتی ETF بلک‌راک، سطح ۱۹۰۰ دلاری شکسته می‌شود؟

آخرین پیش‌بینی‌ها حاکی از آن است که اتریوم (ETH) با قیمت ۱۸۷۱.۳۲ دلار معامله می‌شود که در ۲۴ ساعت گذشته ۰.۶۶ درصد کاهش یافته است. محدوده ۲۴ ساعته بین ۱۸۶۱.۵۹ تا ۱۸۸۰.۳۲ دلار، نشان‌دهنده فشردگی بازار پیش از تصمیم‌گیری جهت‌دار بعدی است.

کاتالیزوری که می‌تواند این روند را به هر سمتی تغییر دهد، به آرامی توسط زیرساخت‌های نهادی در حال شکل‌گیری است و اکثر معامله‌گران هنوز آن را در قیمت‌ها لحاظ نکرده‌اند.

بلک‌راک در تاریخ ۶ اکتبر، درخواستی را به کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) برای اجرای یک تقسیم سهام معکوس یک به سه برای صندوق قابل معامله در بورس (ETF) خود در اتریوم iShares Ethereum Trust (ETHA) ارائه کرد. این اقدام سه سهم را در یک سهم ادغام می‌کند تا ارزش خالص دارایی (NAV) به ازای هر سهم را افزایش دهد، بدون اینکه سهام سرمایه‌گذاران یا کل دارایی‌های صندوق تغییر کند.

اریک بالچوناس، تحلیلگر ارشد ETF در بلومبرگ، اشاره کرده است که اثر عملی این اقدام، کاهش هزینه اسپرد خرید و فروش از حدود ۷ واحد پایه به ۲ واحد پایه است که کاهش قابل توجهی در اصطکاک برای جریان سرمایه‌گذاری نهادی محسوب می‌شود.

بلک‌راک اعلام کرده است که برای $ETHA یک تقسیم سهام معکوس ۱ به ۳ انجام خواهد داد، بنابراین قیمت در ماه اکتبر از ۱۴ دلار به ۴۲ دلار افزایش خواهد یافت. این امر هزینه معامله را از حدود ۷ واحد پایه به ۲ واحد پایه کاهش می‌دهد. قابل توجه است که صادرکنندگان ETF، اسپرد ۷ واحد پایه‌ای را یک مشکل تلقی کرده و برای کاهش آن به ۲ واحد پایه اقدام می‌کنند، در حالی که بازار ارزهای دیجیتال…

ETHA بیش از ۵ میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت (AUM) دارد و به همین دلیل، با اختلاف زیاد، ETF غالب مبتنی بر اتریوم محسوب می‌شود. اسپرد ارزان‌تر در بزرگترین ETF اتریوم در بازار، یک تغییر ظاهری نیست.

این یک بهبود ساختاری در دسترسی نهادی است که مستقیماً به فشار سمت تقاضا بر اتریوم اسپات (spot ETH) منجر می‌شود و با توجه به وضعیت فنی فعلی، زمان‌بندی آن ارزش پیگیری دقیق را دارد.

اتریوم در نمودار روزانه در قیمت ۱۸۶۹ دلار قرار دارد و تصویر کلان در اینجا ناامیدکننده است؛ این ارز از اوج تقریباً ۵۰۰۰ دلاری در سال ۲۰۲۵ به سطوح فعلی سقوط کرده و بیش از ۶۰ درصد را در یک روند نزولی یک ساله از دست داده است، بدون اینکه در هیچ مقطعی بهبودی پایدار رخ دهد.

کمترین قیمت ماه ژوئن در حدود ۱۵۵۰ تا ۱۶۰۰ دلار، مهم‌ترین سطح در نمودار فعلی است، زیرا کف قیمتی است که قیمت در آن سقوط کرده و بازگشت داشته است. بهبود از آن زمان، اتریوم را به منطقه ۱۹۰۰ دلاری بازگردانده است که خط حمایت نقطه‌چین از دوره تثبیت ماه فوریه بود.

این سطح ۱۹۰۰ دلاری اکنون به عنوان مقاومت عمل می‌کند و قیمت در چند هفته گذشته بدون شکست قاطع، در زیر آن در نوسان بوده است که این آزمون کلیدی است که نمودار در حال حاضر با آن روبرو است.

بسته شدن روزانه بالای ۱۹۰۰ دلار و حفظ آن، ۲۲۰۰ دلار را به عنوان هدف بعدی باز می‌کند و بالاتر از آن، ۲۴۰۰ دلار مقاومت قوی‌تر از محدوده توزیع ماه مارس تا مه است.

در سمت نزولی، کف قیمتی ۱۵۵۰ تا ۱۶۰۰ دلاری ماه ژوئن، سقفی است که بدون سوق دادن اتریوم به سطوح پایین‌تر چند ساله، نباید شکسته شود، زیرا در زیر آن حمایت بسیار کمی وجود دارد.

بهبود از سقوط ماه ژوئن، سازنده‌ترین اقدام قیمتی است که اتریوم در ماه‌های اخیر نشان داده است، اما برای تغییر روایت از یک بازگشت موقت به تلاش برای بازگشت روند واقعی، نیاز به عبور قاطعانه از سطح ۱۹۰۰ دلار دارد.

تلاش اتریوم برای بهبود سازنده است، اما بازپس‌گیری ۲۰۰۰ دلار از سطوح فعلی همچنان نشان‌دهنده حدود ۷ درصد افزایش بالقوه در دارایی‌ای است که در حال حاضر ۱۴ درصد در یک هفته رشد داشته است.

برای معامله‌گرانی که حرکت اولیه را از دست داده‌اند (و زاویه ETF نهادی ناامیدی را تشدید می‌کند)، نسبت ریسک به پاداش برای تعقیب این حرکت، نامتقارن و در جهت اشتباه است.

این همان پس‌زمینه‌ای است که سرمایه را به سمت پروژه‌های زیرساختی اولیه سوق می‌دهد. LiquidChain (LIQUID) یک پروژه زیرساختی L3 است که خود را به عنوان لایه نقدینگی بین زنجیره‌ای معرفی می‌کند و با استفاده از لایه نقدینگی یکپارچه (Unified Liquidity Layer) و معماری Deploy-Once، نقدینگی بیت‌کوین، اتریوم و سولانا را در یک محیط اجرایی واحد ادغام می‌کند.

توسعه‌دهندگان یک بار استقرار می‌دهند و به هر سه اکوسیستم دسترسی پیدا می‌کنند؛ تسویه قابل تأیید است؛ اجرا تک مرحله‌ای است. پیش‌فروش با قیمت ۰.۰۱۴۸۷ دلار برای هر $LIQUID قیمت‌گذاری شده و تاکنون ۹۳۰,۱۹۹.۲۶ دلار جمع‌آوری شده است.

مانند هر پیش‌فروشی، ریسک نقدینگی واقعی است و گزینه‌های خروج تا زمان رویداد تولید توکن محدود هستند – در اینجا تحقیق شخصی (DYOR) به طور خاص اعمال می‌شود.

با این حال، تئوری زیرساخت، اجرای یکپارچه بین زنجیره‌ای در لایه L3، دقیقاً مشکل پراکندگی را هدف قرار می‌دهد که داستان اصطکاک ETF اتریوم بلک‌راک آن را نشان می‌دهد. جزئیات پیش‌فروش LiquidChain را بررسی کنید.

قیمت ریپل (XRP) در ۱.۰۶۴۸ دلار معامله می‌شود و در ۲۴ ساعت گذشته با افت ۱.۲۲ درصدی مواجه بوده است. نمودار فعلی هیچ سیگنال قابل توجهی برای خرید در آینده نزدیک ارائه نمی‌دهد.

این توکن هفته‌هاست که در نزدیکی کف یک محدوده قیمتی در نوسان است؛ محدوده‌ای که از اوج‌های بالای ۲.۵۰ دلار آغاز شده و هر تلاش برای بازیابی قیمت، پیش از رسیدن به ۱.۱۰ دلار، ناکام مانده است. آنچه در ۴۸ ساعت آینده در محدوده حمایتی ۱.۰۵ تا ۱.۰۶ دلار رخ دهد، به احتمال زیاد مسیر بعدی حرکت معنادار قیمت را تعیین خواهد کرد.

XRP در نزدیکی کف‌های قیمتی خود، یک تثبیت محدود را بدون ساختار بازگشتی تأیید شده، به ثبت رسانده است. بازارهای مشتقه نیز اطمینان چندانی در هیچ جهتی ارائه نمی‌دهند: نرخ‌های تأمین مالی نزدیک به خنثی هستند، اهرم کاهش یافته و فعالیت ликвиاسیون نسبتاً متعادل بوده است. این وضعیت، زمینه را برای یک فشار خرید یا فروش سریع، در هیچ جهتی، فراهم نمی‌کند. احساسات کلی بازار ارزهای دیجیتال و داده‌های ارزش بازار نشان می‌دهد که XRP با ارزش بازاری حدود ۶۶ میلیارد دلار و حجم معاملات ۲۴ ساعته نزدیک به ۹۷۷ میلیون دلار، همچنان در جایگاه ششم قرار دارد.

فشار نظارتی ریپل و کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) همچنان به عنوان پس‌زمینه کلان باقی مانده است؛ در ۴۸ ساعت گذشته هیچ پرونده جدیدی ثبت نشده، اما عدم قطعیت در مورد حل و فصل نهایی همچنان اشتیاق نهادی را محدود می‌کند. اگر ریسک‌پذیری کلی بازار افزایش یابد، XRP اولین دارایی خواهد بود که تحت تأثیر قرار می‌گیرد.

قیمت XRP در نزدیکی منطقه حمایتی

قیمت ریپل (XRP) در ۱.۰۶۴۸ دلار معامله می‌شود و به طور ناخوشایندی نزدیک به منطقه حمایتی قرار دارد که از اواخر ژوئن حفظ شده است. محدوده ۱.۰۵ تا ۱.۰۶ دلار در چندین آزمایش، خریداران را جذب کرده است، از جمله نقض کوتاهی در ۲۸ جولای که به سرعت معکوس شد.

این جهش نتوانست بالای ۱.۱۰ دلار باقی بماند؛ سطحی که برای هر روایت صعودی برای جلب توجه، اهمیت دارد.

شاخص قدرت نسبی (RSI) روزانه در ۴۳.۷۱ قرار دارد که پایین‌تر از سطح خنثی ۵۰ و میانگین متحرک خود یعنی ۴۴.۸۷ است. این وضعیت نشان‌دهنده فروش بیش از حد نیست، بلکه صرفاً ضعف را نشان می‌دهد. اندیکاتور MACD نیز داستان مشابهی را روایت می‌کند.

خط MACD نزدیک به -۰.۰۱۱۰ در حال ثبت است، اندکی پایین‌تر از خط سیگنال در -۰.۰۱۰۱، با هیستوگرام تقریبی -۰.۰۰۰۹. شتاب حرکت، به جای فروپاشی، ضعیف است که این وضعیت برای معامله‌گرانی که به دنبال ورود جهت‌دار واضح هستند، احتمالاً ناامیدکننده‌تر است.

بسته شدن قیمت XRP در ۱.۰۶ دلار در پایان روز، افزایش حجم معاملات برای نشان دادن علاقه واقعی خرید، و بازپس‌گیری سطح ۱.۱۰ دلار، محدوده ۱.۱۸ تا ۱.۲۰ دلار را دوباره باز می‌کند. کاتالیزور احتمالی این حرکت، تغییر به سمت ریسک‌پذیری در بازار کلان یا تحولی در پرونده ریپل و SEC خواهد بود.

با توجه به وضعیت خنثی در بازارهای مشتقه و کاهش حجم معاملات، ادامه معاملات در محدوده ۱.۰۵ تا ۱.۱۰ دلار با اطمینان کم در هر دو سمت، مسیر محتمل‌تر در کوتاه‌مدت است. بسته شدن قیمت در زیر ۱.۰۵ دلار، سطح روانی ۱.۰۰ دلار و کف‌های اواخر ژوئن نزدیک به ۱.۰۱ دلار را در معرض دید قرار می‌دهد. کندل ۲۸ جولای نشان داد که خریداران در آن منطقه حضور دارند، اما آزمایش دوم این ناحیه به ندرت به تمیزی آزمایش اول، حفظ می‌شود.

این وضعیت، صبر را ترجیح می‌دهد. مدل‌های قیمت‌گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی برای مسیر ۹۰ روزه XRP نیز این منطقه تثبیت را به عنوان یک نقطه تصمیم‌گیری مشخص کرده‌اند که با آنچه نمودار خام نشان می‌دهد، همسو است. قیمت XRP می‌تواند به هر دو سمت حرکت کند، اما بار اثبات بر دوش گاوها (خریداران) است.

فرصت‌های جایگزین در بازار

XRP در قیمت ۱.۰۶ دلار با RSI زیر ۴۵ و بدون کاتالیزور جدید، یک الگوی انتظار است، نه یک معامله با اطمینان. برای سرمایه‌هایی که در حال حاضر در حاشیه بازار منتظر شکست جهت‌دار هستند، قرار گرفتن در معرض پیش‌فروش‌های اولیه توجه را جلب کرده است، به ویژه از سوی معامله‌گرانی که شاهد عملکرد ضعیف آلت‌کوین‌های بزرگ و در مقابل، رشد چند برابری پروژه‌های با ارزش بازار زیر ۱ میلیون دلار در همان بازه زمانی بوده‌اند.

Maxi Doge (MAXI) یک توکن میم است که بر بستر اتریوم ساخته شده و جایگاه ویژه‌ای را برای خود ایجاد کرده است: این پروژه بر همپوشانی بین فرهنگ معاملات اهرمی و مکانیک‌های جامعه توکن‌های میم تمرکز دارد (نکته‌ای که، صادقانه بگوییم، همپوشانی بیشتری نسبت به آنچه اکثر تحلیلگران مایل به پذیرش آن هستند، دارد).

این پروژه تا کنون ۴,۸۳۵,۶۶۲.۷۹ دلار با قیمت فعلی پیش‌فروش ۰.۰۰۰۲۸۳۲ دلار جمع‌آوری کرده است و سود سالانه استیکینگ پویا برای شرکت‌کنندگان پیش‌فروش در دسترس است. ویژگی‌های این پروژه شامل مسابقات معاملاتی فقط برای دارندگان توکن با جوایز در جدول امتیازات، خزانه Maxi Fund که به نقدینگی و مشارکت‌ها اختصاص یافته، و رویکرد بازاریابی با اولویت میم است که بدون توزیع پولی، کشش ارگانیک ایجاد کرده است.

توکنومیکس و اجرای راه‌اندازی همچنان ریسک‌های استاندارد پیش‌فروش را به همراه دارند؛ این سرمایه‌گذاری در مراحل اولیه است، نه یک موقعیت نقد شونده، اما رقم جمع‌آوری شده و ساختار مبتنی بر جامعه، زیرساخت بیشتری نسبت به اکثر پروژه‌های میم در این مرحله به آن می‌بخشد. معامله‌گرانی که به دنبال تنظیمات نامتقارن در حالی که XRP در حال تثبیت است، هستند، باید Maxi Doge را در MaxiDogeToken.com بررسی کنند.

نقدینگی بازار ارزهای دیجیتال با رسیدن حجم معاملات روزانه به پایین‌ترین حد سال ۲۰۲۶ کاهش یافت

حجم معاملات ارزهای دیجیتال به پایین‌ترین سطح خود در سال ۲۰۲۶ رسیده است. این موضوع بر اساس داده‌های شرکت تحقیقاتی Kaiko منتشر شده است که نشان می‌دهد حجم معاملات اسپات روزانه در صرافی‌های رصد شده در هفته گذشته به حدود ۱۵ میلیارد دلار کاهش یافته است.

بر اساس آمارهای Kaiko که توسط The Kobeissi Letter منتشر شده است، حجم معاملات روزانه در ۴۴ صرافی اسپات ارز دیجیتال ۷۰ درصد نسبت به اوج خود در ماه ژانویه کاهش یافته است. همچنین، روند میانگین حجم روزانه از دسامبر ۲۰۲۵ تاکنون ۵۰ درصد افت داشته و به حدود ۲۰ میلیارد دلار رسیده است. علاوه بر این، شش صرافی بزرگ اکنون بیش از ۶۰ درصد از کل فعالیت معاملاتی را به خود اختصاص داده‌اند.

با این حال، همه بر این باور نیستند که نقدینگی بازار ارزهای دیجیتال در حال ناپدید شدن است. امپراتور اسمو، پژوهشگر ناشناس ارزهای دیجیتال، استدلال می‌کند که کاهش حجم معاملات در صرافی‌های متمرکز (CEXs) عمدتاً منعکس‌کننده تغییرات در پویایی صرافی‌ها است.

داده‌های The Block نشان می‌دهد که حجم معاملات در صرافی‌های غیرمتمرکز (DEXs) در طول سال نسبت به پلتفرم‌های متمرکز در حال افزایش بوده است. این نسبت از حدود ۲۰ درصد در ماه آوریل به حدود ۲۴ درصد در ماه جولای و بیش از ۴۶ درصد تاکنون در ماه اوت رسیده است، اگرچه آمارهای ماه جاری هنوز کامل نیستند.

این تحلیلگر نوشت: «صرافی‌های متمرکز به سادگی سهم بازار خود را به DEXs واگذار می‌کنند.»

تریدر جف نیز با زاویه‌ای متفاوت به این موضوع اشاره کرد و خاطرنشان کرد که حجم استیبل‌کوین‌ها و آدرس‌های فعال هر دو نسبت به ماه گذشته افزایش یافته‌اند و تعداد دارندگان دارایی‌های واقعی توکنیزه شده در ۳۰ روز ۵۱ درصد افزایش یافته و به ۱.۵۷ میلیون نفر رسیده است. او نوشت: «معامله‌گران رفتند، اما کاربران ماندند.» جیک او، رئیس بخش معاملات خارج از بورس (OTC) در Wintermute، این ریزش را سالم خواند و استدلال کرد که «تجمیع حجم در پلتفرم‌های قوی‌تر، برای صنعت یک نکته مثبت خالص است.»

این کاهش حجم در حالی رخ داده است که ارزهای دیجیتال اصلی با قیمتی بسیار پایین‌تر از اوج خود معامله می‌شوند. به عنوان مثال، بیت‌کوین (BTC) با قیمتی نزدیک به ۶۴ هزار دلار معامله می‌شود که حدود ۲ درصد در ۲۴ ساعت افزایش یافته، اما نزدیک به ۵۰ درصد کمتر از اوج تاریخی خود در اکتبر ۲۰۲۵ است. اتریوم (ETH) با قیمتی نزدیک به ۱,۹۰۰ دلار معامله می‌شد که ۶۲ درصد از اوج خود پایین‌تر است. XRP و سولانا (SOL) وضعیت بدتری دارند و به ترتیب ۷۰ درصد و ۷۵ درصد از اوج تاریخی خود افت کرده‌اند.

برخی منتقدان این کاهش را نشانه‌ای از حرکت بلندمدت سرمایه‌گذاران به دور از ارزهای دیجیتال می‌دانند، زیرا هوش مصنوعی به رقیب قوی‌تری برای جلب توجه و سرمایه سرمایه‌گذاران تبدیل شده است. اما سایر فعالان بازار، از جمله تریدر کره‌ای Frontier Bet، معتقدند که تحولات نظارتی مانند تصویب قانون CLARITY Act می‌تواند سرمایه را دوباره به بازارهای ارزهای دیجیتال جذب کند.

شانس تصویب این لایحه همچنان رو به کاهش است، به ویژه پس از اینکه کاخ سفید به پیشنهاد متقابل کلیدی از سوی تام تیلیس و روبن گالگو، که برای مقررات سخت‌گیرانه‌تر اخلاقی فشار می‌آورند، پاسخی نداد.

مایکروسافت کوپایلوت هوش مصنوعی: پیش‌بینی صعودی جدی برای XRP با هدف ۵ تا ۸ دلار تا پایان ۲۰۲۶

هوش مصنوعی مایکروسافت کوپایلوت پیش‌بینی می‌کند که ارز دیجیتال XRP شاهد رشد قابل توجهی خواهد بود و این پیش‌بینی قیمتی، عددی ملموس را برای آن در نظر می‌گیرد. بر اساس این پیش‌بینی، تا پایان سال ۲۰۲۶، XRP با قیمت ۱.۰۷ دلار، سناریوی صعودی قدرتمندی را به سمت محدوده ۵ تا ۸ دلار دنبال خواهد کرد که این میزان، پنج تا هشت برابر قیمت فعلی آن است.

ستون‌های اصلی سناریوی صعودی

این چشم‌انداز صعودی بر چهار ستون اصلی استوار است که همزمان محقق شوند. جریان ورودی به صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) از مرز ۲ میلیارد دلار فراتر رفته است. شفافیت نظارتی در ایالات متحده از طریق قانون CLARITY در حال فرا رسیدن است. گسترش ریپل در ژاپن، استیبل‌کوین RLUSD را وارد یک بازار بزرگ جدید می‌کند. توکنیزه کردن دارایی‌ها در XRP Ledger نیز به طور مداوم در حال گسترش است.

کوپایلوت این عوامل را با انقباض عرضه و بادهای موافق کلان ناشی از رشد بیت‌کوین ترکیب می‌کند. در مجموع، این عوامل XRP را به عنوان یک توکن پیشرو برای تسویه تراکنش‌های فرامرزی معرفی می‌کنند، البته در صورتی که این قطعات به واقع همگرا شوند.

سناریوی نزولی

سناریوی نزولی به طور مستقیم به عواملی می‌پردازد که این فرضیه را تضعیف می‌کنند. توقف روند قانون‌گذاری، رقابت از سوی استیبل‌کوین خود ریپل، یا انقباض کلان اقتصادی می‌توانند قیمت XRP را در محدوده ۰.۸۵ تا ۱.۵۰ دلار محدود کنند.

کوپایلوت همچنان مسیر صعودی را به عنوان مسیر محتمل‌تر کلی در نظر می‌گیرد، به طوری که XRP در سناریوی پایه بین ۲.۵۰ تا ۴.۵۰ دلار معامله می‌شود و در صورت تسریع پذیرش نهادی، رشد بیشتری خواهد داشت.

تحلیل تکنیکال فعلی XRP

XRP در ماه ژانویه از مرز ۲.۴۰ دلار عبور کرد، اما در ماه فوریه شاهد سقوط شدیدی بود که قیمت را در عرض چند هفته تقریباً نصف کرد. این سقوط، روند کل سال را تعیین کرد و هر رشد بعدی کوچکتر از رشد قبلی بوده است.

این الگو، یک پله‌کان تمیز از سقف‌های پایین‌تر را نشان می‌دهد. در ماه آوریل، قیمت به نزدیکی ۱.۶۵ دلار رسید، در ماه می به نزدیکی ۱.۵۵ دلار و در ماه جولای، بهترین عملکرد XRP به ۱.۳۵ دلار محدود شد و سپس دوباره روند نزولی را در پیش گرفت.

قیمت امروز در ۱.۰۷۰۵۱ دلار بسته شد که ۰.۴۱ درصد کاهش داشت و در بازه‌ای بین ۱.۰۶۹۰۰ تا ۱.۰۸۰۹۲ دلار معامله شد. این امر XRP را تقریباً در نقطه میانی منطقه ۰.۸۵ تا ۱.۵۰ دلاری قرار می‌دهد که کوپایلوت خود آن را به عنوان نتیجه سناریوی نزولی مشخص کرده است.

حمایت در سطح ۱.۰۰ دلار قرار دارد، یک عدد رند که XRP از ماه ژوئن دو بار آن را آزمایش کرده اما نتوانسته آن را بشکند. مقاومت ابتدا در ۱.۲۰ دلار، سپس در ۱.۴۰ دلار و پس از آن سقف سنگین‌تر نزدیک به ۱.۶۰ دلار قرار دارد، جایی که سه تلاش جداگانه برای رشد در بهار با شکست مواجه شده است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در حال حاضر نزدیک به ۴۷ است و خط سیگنال در ۴۹ قرار دارد. این شکاف کوچک منفی نشان‌دهنده شتابی است که به جای ایجاد در هر دو جهت، مسطح شده است، که با نموداری که به جایی نمی‌رسد، سازگار است.

شتاب کلی خنثی و متمایل به ضعیف است، به طوری که قیمت به جای نشان دادن قاطعیت واقعی، به صورت جانبی در حال حرکت است. برای اینکه سناریوی صعودی کوپایلوت به سمت ۵ تا ۸ دلار حتی شروع به شکل‌گیری کند، XRP ابتدا باید سطح ۱.۲۰ دلار را که دو ماه است نتوانسته بالای آن بسته شود، دوباره به دست آورد.

ارزش توکن ریپل در معاملات فرامرزی طی ماه گذشته ۵ درصد کاهش یافته و به ۱.۰۷ دلار رسیده است. این رقم اندکی بالاتر از سطح حیاتی ۱.۰۶ دلار است که به گفته برخی تحلیلگران، می‌تواند آغازگر شکست قاطع بعدی باشد.

نبرد بر سر ۱.۰۶ دلار

علی مارتینز معتقد است که “همه چیز به ۱.۰۶ دلار برای XRP بستگی دارد.” از دیدگاه او، حفظ این سطح می‌تواند راه را برای صعود به ۱.۳۵ دلار و حتی ۱.۶۴ دلار هموار کند، در حالی که از دست دادن آن ممکن است منجر به سقوط احتمالی تا ۰.۶۲ دلار شود.

کاربر X با نام ChartNerd نیز بر اهمیت این سطح تأکید کرده است. این تحلیلگر خاطرنشان کرد که XRP در سطح ۱.۰۶ دلار حمایت پیدا کرده است، اما ادعا کرد که مقاومت سنگینی در بالای محدوده ۱.۰۸ تا ۱.۲۳ دلار باقی مانده و “حمایت صعودی قبلی از دست رفته است.” وی افزود: “۱.۱۶ دلار همچنان مانع اصلی پیش روی میانگین‌های نمایی (EMAs) است. فشار نزولی تا زمانی که خلاف آن ثابت شود، ادامه خواهد داشت.”

اندکی بعد، ChartNerd به چشم‌انداز نزولی XRP در میان دوران چالش‌برانگیز اشاره کرد. او پیشنهاد داد که این دارایی ممکن است در آینده نزدیک حتی به زیر ۱ دلار سقوط کند و با توجه به ساختار بازار، “کاملاً غافلگیرکننده نخواهد بود.” در عین حال، این تحلیلگر چنین روند نزولی احتمالی را “یک فرصت طلایی دیگر در پوشش مبدل” توصیف کرد. وی افزود: “چند ماه آینده صحنه را برای قیمت‌گذاری مجدد بعدی بازار آماده می‌کند. شاید بزرگترین قیمت‌گذاری مجدد تاکنون.”

پیش‌بینی‌های متفاوت

EGRAG CRYPTO و JAVON MARKS نیز نظرات خود را ارائه دادند. EGRAG CRYPTO معتقد است که XRP میانگین متحرک ۵۰ روزه (50 MA) را از دست داده و در حال نزدیک شدن به میانگین نمایی ۱۰۰ روزه (100 EMA) است، سطحی که از نظر تاریخی حمایت قوی بلندمدت را فراهم کرده است. این تحلیلگر، بازگشت احتمالی به محدوده ۱ تا ۰.۹۵ دلار را “یک تست مجدد کلان سالم در حالی که ۱۰۰ EMA حفظ می‌شود” نامید. او ۰.۸۰ دلار را “حداکثر افت” در صورت سقوط XRP به مرز پایینی کانال بلندمدت تعیین کرد، اما گفت که اهداف ۱۵، ۲۷ و ۵۰+ دلاری با گذشت زمان کاهش نمی‌یابند و حتی افزایش می‌یابند.

در حال حاضر، تصور انفجار حتی تا ۱۵ دلار دشوار است، زیرا این امر مستلزم آن است که ارزش بازار این توکن به نزدیک ۱ تریلیون دلار برسد. اما باز هم، هیچ‌کس واقعاً نمی‌داند آینده چه چیزی را در خود دارد.

JAVON MARKS نیز دیدگاه صعودی داشت، هرچند پیش‌بینی او بسیار تعدیل‌شده‌تر از EGRAG CRYPTO بود. او ادعا کرد که XRP شکست واضحی از یک روند مقاومت کلیدی نشان داده و قیمت می‌تواند با جهش فراتر از ۳.۵۰ دلار به این موضوع واکنش نشان دهد.

توقف صندوق قابل معامله بیت کوین اسپات هش‌دکس در آمریکا

شرکت هش‌دکس (Hashdex) اعلام کرده است که صندوق قابل معامله در بورس (ETF) بیت کوین اسپات خود در ایالات متحده را پس از جمع‌آوری تنها ۱۴.۷ میلیون دلار دارایی تحت مدیریت، تعطیل خواهد کرد.

بر اساس اسناد ارائه شده به کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) در روز دوشنبه، این صندوق با نماد DEFI که در بورس NYSE Arca معامله می‌شود، پس از پایان معاملات در تاریخ ۱۷ اوت (۲۷ مرداد) متوقف خواهد شد و سپس از فهرست خارج می‌شود. انتظار می‌رود سهامدارانی که تا آن زمان همچنان در این صندوق سرمایه‌گذاری کرده‌اند، در حدود تاریخ ۲۸ اوت (۷ شهریور) پس از فروش دارایی‌های باقی‌مانده بیت کوین توسط صندوق، وجوه نقدی خود را دریافت کنند.

در این اسناد آمده است: «پس از آخرین روز معاملاتی، صندوق دارایی‌های باقی‌مانده بیت کوین خود را نقد خواهد کرد. صندوق دیگر هدف سرمایه‌گذاری اعلام شده خود را دنبال نخواهد کرد و هیچ فعالیت تجاری دیگری جز انحلال کسب‌وکار و امور خود، حفظ ارزش دارایی‌هایش، پرداخت بدهی‌هایش و توزیع دارایی‌های باقی‌مانده به سهامداران انجام نخواهد داد.»

هش‌دکس اعلام کرد که عواملی از جمله حجم دارایی‌های تحت مدیریت، نقدینگی معاملات، هزینه‌های عملیاتی، علاقه سرمایه‌گذاران و جایگاه این صندوق در مجموعه محصولات گسترده‌تر این شرکت را مورد بررسی قرار داده و سپس تصمیم به انحلال آن گرفته است. این شرکت افزود که همچنان بیش از ۲۰۰ میلیون دلار را در محصولات سرمایه‌گذاری موجود برای سرمایه‌گذاران آمریکایی مدیریت می‌کند.

صندوق قابل معامله در بورس (ETF) به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تا با خرید سهامی که در یک بورس معامله می‌شود، در دارایی‌هایی مانند بیت کوین سرمایه‌گذاری کنند. از آنجایی که قیمت ETF با قیمت بیت کوین همبستگی دارد، پرداخت نهایی ممکن است با ارزش فعلی صندوق متفاوت باشد، زیرا قیمت ممکن است در حین فروش دارایی‌ها تغییر کند.

این تعطیلی بیش از دو سال پس از ورود هش‌دکس به بازار ETF بیت کوین اسپات آمریکا صورت می‌گیرد؛ بازاری که پس از تأیید تاریخی توسط SEC در ژانویه ۲۰۲۴ شاهد راه‌اندازی اولین ETFهای بیت کوین اسپات بود.

در مارس ۲۰۲۴، این شرکت صندوق ETF آتی بیت کوین خود را که از سپتامبر ۲۰۲۲ با نماد DEFI معامله می‌شد، به یک ETF بیت کوین اسپات تبدیل کرد. این صندوق در اوت ۲۰۲۳ راه‌اندازی شده بود و حدود ۵۵۰۰ بیت کوین را نگهداری می‌کرد.

این شرکت بعدها تلاش کرد تا پیشنهادات خود را در آمریکا با راه‌اندازی یک ETF ترکیبی بیت کوین و اتریوم گسترش دهد، اما SEC در اوت ۲۰۲۴ تصمیم‌گیری در مورد این پیشنهاد را به تعویق انداخت.

تحلیل قیمت بیت‌کوین: آیا BTC از ۶۶ هزار دلار عبور خواهد کرد یا به زیر ۶۲ هزار دلار سقوط می‌کند؟

بیت‌کوین همچنان در محدوده‌ای مشخص در حال تثبیت است و نتوانسته است بهبود قابل توجهی را از پایین‌ترین سطوح اواخر ژوئن تجربه کند. در حالی که نوسانات کوتاه‌مدت قیمت در بالای سطوح حمایتی کلیدی تثبیت شده است، ساختار کلی بازار همچنان خنثی تا نزولی باقی مانده و مقاومت‌های بالایی هرگونه تلاش برای افزایش قیمت را محدود کرده‌اند. همزمان، شاخص پرمیوم کوین‌بیس همچنان در محدوده منفی قرار دارد که نشان‌دهنده عدم بازگشت تقاضای اسپات در ایالات متحده به شکلی قانع‌کننده است.

در تایم‌فریم روزانه، BTC پس از چندین هفته معامله در زیر منطقه مقاومتی ۶۷ هزار دلاری، همچنان در حدود ۶۳.۵ هزار دلار معامله می‌شود. این منطقه بارها مانع پیشروی خریداران شده و اکنون اولین مانع مهم برای آنها محسوب می‌شود.

روند کلی همچنان نزولی است، زیرا قیمت زیر میانگین‌های متحرک ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه قرار دارد که هر دو با شیب نزولی در حدود ۶۸ هزار دلار و ۷۰ هزار دلار قرار گرفته‌اند. این میانگین‌های متحرک، ساختار نزولی در تایم‌فریم‌های بالاتر را تقویت کرده و یک منطقه مقاومت قوی را بالای بازار ایجاد می‌کنند.

در سمت نزولی، اولین منطقه تقاضای مهم همچنان در ۶۰ هزار دلار قرار دارد، جایی که خریداران پس از افت شدید ماه ژوئن از بازار حمایت کردند. پایین‌تر از آن، حمایت نهایی اصلی در حدود ۵۴ هزار دلار قرار دارد که در صورت شکست محدوده فعلی به سمت پایین، به هدف نزولی بعدی تبدیل خواهد شد.

در همین حال، شتاب قیمت نسبتاً ضعیف باقی مانده است. شاخص قدرت نسبی (RSI) در حدود نقطه میانی نزدیک به ۵۰ در نوسان است که نشان‌دهنده بازاری متعادل است که در آن نه خریداران و نه فروشندگان کنترل واضحی ندارند. مگر اینکه BTC منطقه مقاومتی ۶۷ هزار دلاری را پس بگیرد، ساختار کلی همچنان به جای شروع یک روند صعودی پایدار، به سمت معاملات در محدوده مشخص شده تمایل دارد.

تایم‌فریم‌های پایین‌تر، بازاری را نشان می‌دهند که پس از چندین تلاش ناموفق برای شکست به سمت پایین، در بالای حمایت کوتاه‌مدت ۶۲ هزار دلاری در حال تثبیت است.

این دارایی اخیراً از این منطقه تقاضا جهش کرده و اکنون در داخل یک شکاف ارزش منصفانه کوچک که در حدود ۶۳ هزار دلار شکل گرفته، معامله می‌شود. این عدم تعادل به عنوان حمایت فوری کوتاه‌مدت عمل می‌کند و خریداران برای تلاش مجدد برای حرکت به سمت سقف محدوده، نیاز به جهش از این منطقه دارند.

تا زمانی که BTC بالای حمایت ۶۲ هزار دلاری باقی بماند، احتمال حرکت به سمت ۶۶ هزار دلار همچنان وجود دارد. با این حال، شکست‌های مکرر در نزدیکی مرز بالایی، محدوده فعلی را تقویت کرده و احتمال بازگشت مجدد به سمت حمایت را افزایش می‌دهد.

در سمت نزولی، شکست قاطع زیر ۶۲ هزار دلار، بهبود کوتاه‌مدت فعلی را بی‌اعتبار کرده و منطقه تقاضای گسترده‌تر ۶۰ هزار دلاری را دوباره در معرض خطر قرار می‌دهد.

شاخص پرمیوم کوین‌بیس علی‌رغم تثبیت اخیر بیت‌کوین، همچنان تصویری محتاطانه را ترسیم می‌کند. این معیار زیر خط صفر، که در حال حاضر حدود -۰.۰۸ است، باقی مانده است که نشان می‌دهد BTC همچنان با تخفیف در کوین‌بیس نسبت به صرافی‌های خارج از کشور معامله می‌شود.

از نظر تاریخی، قرائت‌های پایدار مثبت شاخص پرمیوم کوین‌بیس با فعالیت خرید قوی‌تر از سوی سرمایه‌گذاران نهادی و اسپات در ایالات متحده همزمان بوده است. در مقابل، مقادیر منفی مداوم اغلب نشان‌دهنده تقاضای اسپات ضعیف‌تر یا فشار فروش نسبتاً قوی‌تر از سوی مشارکت‌کنندگان آمریکایی است.

اگرچه این شاخص از قرائت‌های عمیقاً منفی که در طول فروش‌های قبلی ثبت شده بود، بهبود یافته است، اما هنوز نتوانسته است یک حرکت پایدار به سمت قلمرو مثبت را تثبیت کند. این نشان می‌دهد که تثبیت اخیر قیمت با انباشت قابل توجه از سوی مشارکت‌کنندگان کوین‌بیس همراه نبوده است.

در نتیجه، به نظر می‌رسد بهبود بیت‌کوین بیشتر ناشی از موقعیت‌گیری کوتاه‌مدت است تا تقاضای اسپات قوی از سوی سرمایه‌گذاران آمریکایی. یک حرکت پایدار شاخص پرمیوم کوین‌بیس بالای صفر، مورد حمایتی را تقویت خواهد کرد، زیرا نشان‌دهنده بازگشت سرمایه‌گذاران بزرگ آمریکایی و معامله‌گران نهادی است، در حالی که قرائت‌های منفی مداوم، بازار را در برابر فشار نزولی مجدد در صورت شکست سطوح حمایتی کلیدی آسیب‌پذیر می‌گذارد.

هوش مصنوعی Gemini گوگل پیش‌بینی می‌کند که بیت‌کوین شاهد یک رالی ساختاری خواهد بود و این پیش‌بینی قیمت، شرایط را به جای یک عامل محرک واحد، یک طوفان کامل توصیف می‌کند. بیت‌کوین که در قیمت ۶۳,۵۰۰ دلار معامله می‌شود، برای حرکتی به سمت ۹۵,۰۰۰ تا ۱۱۵,۰۰۰ دلار تا پایان سال ۲۰۲۶ آماده است.

سناریوی صعودی پنج نیرو را در کنار هم قرار می‌دهد. کاهش عرضه که به دلیل هاوینگ ۲۰۲۴ به تأخیر افتاده است، همچنان در بازار تأثیرگذار است. جریان‌های ورودی نهادی پایدار از طریق ETFهای اسپات همچنان ادامه دارد.

پذیرش توسط خزانه‌های شرکتی و دولتی همچنان در حال گسترش است. با تسهیل سیاست‌های پولی توسط بانک‌های مرکزی، نقدینگی جهانی M2 در حال احیا است. شفافیت نظارتی پس از انتخابات، لایه نهایی را اضافه می‌کند.

Gemini این عوامل را همزمان در حال همگرایی توصیف می‌کند، که مدل بر اساس آن، رالی ساختاری را از یک جهش سوداگرانه متمایز می‌سازد.

سناریوی نزولی، ملایم اما مشخص توصیف شده است. تورم پایدار می‌تواند تسهیل سیاست پولی را به تأخیر بیندازد و اصطکاک اقتصاد کلان می‌تواند شتاب ETFها را سرکوب کند و به طور بالقوه منجر به آزمایش مجدد کوتاه مدت منطقه حمایتی ۴۸,۰۰۰ تا ۵۲,۰۰۰ دلار قبل از از سرگیری خرید نهادی بلندمدت شود.

بیت‌کوین در ماه ژانویه به نزدیکی ۹۷,۰۰۰ دلار رسید، اما سقوط شدید فوریه قیمت را در عرض چند هفته به ۶۰,۰۰۰ دلار رساند. این سقوط، ریکاوری آهسته و نامنظم را آغاز کرد که قیمت را تا ماه مه به ۸۲,۰۰۰ دلار رساند، اما کاهش دوم در ماه ژوئن بیشتر این سودها را از بین برد.

از آن پایین‌ترین قیمت ماه ژوئن نزدیک به ۵۷,۰۰۰ دلار، قیمت دو ماه را در یک محدوده تنگ و به صورت جانبی سپری کرده است و قادر به ایجاد هیچ شتاب واقعی در هیچ جهتی نبوده است. قیمت امروز در ۶۳,۴۰۶ دلار بسته شد که ۰.۰۸ درصد کاهش داشت و در بازه‌ای بین ۶۳,۲۷۰ تا ۶۴,۱۷۶ دلار معامله شد.

حمایت در ۶۰,۰۰۰ دلار قرار دارد، سطحی که در هر دو کف قیمتی فوریه و ژوئن حفظ شد. مقاومت ابتدا در ۶۸,۰۰۰ دلار، سپس ۷۳,۰۰۰ دلار و پس از آن سقف بسیار سنگین‌تر نزدیک به ۸۲,۰۰۰ دلار قرار دارد که رالی ماه مه در آنجا به طور کامل شکست خورد.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در حال حاضر ۴۷.۱۹ و خط سیگنال کمی بالاتر در ۴۹.۶۹ قرار دارد. این یک شکاف کوچک منفی است و آنچه در نمودار برجسته است، نزدیکی هر دو خط به سطح خنثی ۵۰ برای تقریباً تمام سال است و به ندرت در هیچ جهتی دور می‌شوند.

شتاب در اینجا اساساً مسطح است، نه به سمت شکست حرکت می‌کند و نه به سمت سناریوی نزولی که Gemini توصیف می‌کند، فرو می‌ریزد. برای اینکه هدف ۹۵,۰۰۰ دلاری از تئوری به واقعیت تبدیل شود، بیت‌کوین ابتدا باید از ۸۲,۰۰۰ دلار عبور کند، سطحی که قبلاً یک تلاش کامل برای رالی در سال جاری را رد کرده است.

هر معامله‌گری تجربه مشابهی داشته است. شما تحلیل را می‌خوانید، دیدگاهی شکل می‌دهید، بازار شما را درست اثبات می‌کند و هیچ سودی برای شما ندارد.

مشکل، پیش‌بینی نیست. مشکل، ابزار است. هنگامی که شما برای بیان دیدگاهی در مورد یک موضوع، اسپات می‌خرید، در معرض همه چیز قرار می‌گیرید: نقدینگی، احساسات بازار، جریان‌های نامرتبط، هر اتفاقی که در یک بازار نامرتبط در ساعت ۳ صبح رخ دهد.

نظر شما در مورد یک سوال واحد بود. موقعیت شما در معرض همه آنها به طور همزمان قرار دارد.

این همان چیزی است که Kalshi است. یک صرافی تحت نظارت CFTC که قیمت‌ها توسط معامله‌گرانی که موقعیت‌های واقعی اتخاذ می‌کنند، تعیین می‌شود، به همین دلیل است که شانس‌ها تمایل دارند قبل از تیترها حرکت کنند.

این پول رایگان نیست. قراردادی که علیه شما حل و فصل می‌شود به صفر می‌رسد و درست بودن جهت‌گیری در یک جدول زمانی کند، در صورتی که قرارداد زودتر منقضی شود، باز هم منجر به ضرر می‌شود. معاملات رویداد، هزینه دقت در زمان‌بندی را می‌پردازد، نه فقط جهت‌گیری.

اما تحلیل بالا رایگان بود. آنچه با آن انجام می‌دهید، لازم نیست رایگان باشد.