بیت‌کوین از مقاومت سنگین عبور کرد؛ اما تقاطع مرگ در کمین است: تحلیل

وال استریت روز سه‌شنبه را با قدرت پشت سر گذاشت، اما بیت‌کوین و سایر بازار ارزهای دیجیتال در وضعیت باثباتی قرار ندارند.

وضعیت بازارهای مالی

شاخص S&P 500 با ۰.۳۹ درصد افزایش و شاخص نزدک با ۰.۶۷ درصد رشد، روز سه‌شنبه را به پایان رساندند. این رشد تحت تاثیر گزارش شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) در ماه ژوئن بود که کمتر از انتظارات ظاهر شد. در واقع، قیمت تولیدکننده در این ماه ۰.۳ درصد کاهش یافت که عمدتاً ناشی از افت شدید قیمت بنزین بود. این داده‌ها باعث کاهش احتمال افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در ماه ژوئیه شده است؛ به طوری که این احتمال از ۳۱ درصد در هفته گذشته به تنها ۱۲.۳ درصد در حال حاضر رسیده است (بر اساس داده‌های CMEFedWatch). به طور کلی، کاهش نرخ بهره یا ثابت ماندن آن، برای دارایی‌های پرریسک مانند سهام فناوری و ارزهای دیجیتال خبر خوبی محسوب می‌شود.

شاخص VIX، که به عنوان “شاخص ترس” وال استریت شناخته می‌شود، به ۱۶.۵ واحد کاهش یافت. این نشان‌دهنده اطمینان و آرامش نسبی معامله‌گران و عدم انتظار نوسانات شدید در آینده نزدیک است. شرکت‌های بزرگی مانند گلدمن ساکس، مورگان استنلی، جی‌پی مورگان و سیتی‌گروپ، سود سه ماهه دوم خود را بالاتر از پیش‌بینی تحلیلگران اعلام کردند. فضای کلان اقتصادی آرام، تمایل به ریسک‌پذیری و خوش‌بینی محتاطانه است.

وضعیت بیت‌کوین و بازار ارزهای دیجیتال

با این حال، این وضعیت، زمان عجیبی برای بررسی نمودار قیمت بیت‌کوین است.

بیت‌کوین روز سه‌شنبه از سطح مقاومت ۶۴ هزار دلاری عبور کرد و به بالاترین قیمت روزانه ۶۵,۵۱۱ دلار رسید، اما در نهایت با قیمت ۶۴,۸۵۸ دلار بسته شد که نسبت به روز قبل تغییری نداشت و تنها ۰.۱۸ درصد کاهش را در کندل روزانه نشان می‌دهد. برای سکه‌ای که بخش قابل توجهی از دو هفته گذشته را در تلاش برای عبور از این سطح سپری کرده بود، عبور از آن معنا‌دار است.

اما سوال اصلی این است که آیا این روند پایدار خواهد بود؟

نمودار همچنان یک کانال نزولی را نشان می‌دهد که از اوج قیمت بیت‌کوین در ماه مه در حدود ۸۲ هزار دلار برقرار بوده است. این کانال با یک خط روند نزولی مشخص که از بالا فشار وارد می‌کند، تعریف شده است. شکست این خط، بیت‌کوین را اندکی خارج از این کانال قرار داده است. اما این خروج بسیار جزئی است. با افت ۵ درصدی از این سطح، ساختار قبلی دوباره فعال شده و خرس‌ها (معامله‌گران نزولی) دوباره کنترل بازار را به دست خواهند گرفت.

تصویر کلی همچنان نزولی است. امتیاز کلی شاخص‌های ما در حال حاضر منفی ۳۶ درصد است که با پدیده‌ای به نام “تقاطع مرگ” (Death Cross) مشخص می‌شود: میانگین قیمت ۵۰ روزه در حال معامله زیر میانگین قیمت ۲۰۰ روزه است. این شناخته‌شده‌ترین سیگنال روند بلندمدت نزولی است و هنوز هیچ نشانه‌ای از بسته شدن شکاف بین این دو میانگین دیده نمی‌شود.

شاخص ADX (میانگین شاخص جهت‌دار) در ۲۳.۴ قرار دارد که نشان می‌دهد روند نزولی در حال از دست دادن قدرت و ضعیف شدن است. اما همچنان فعال است. ADX قدرت روند را بدون توجه به جهت آن در مقیاس ۰ تا ۱۰۰ اندازه‌گیری می‌کند. معامله‌گران معمولاً ۲۵ را به عنوان خط تقسیم در نظر می‌گیرند: بالاتر از آن، یک روند واقعی در جریان است؛ پایین‌تر از آن، بازار پرنوسان است.

اما معامله‌گران می‌توانند کمی نفس راحتی بکشند: سیگنال از Di- (غلبه نزولی) به Di+ (غلبه صعودی) در حال تغییر است. این یک تغییر رژیم در حال پیشرفت است، نه یک تغییر تایید شده.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در ۵۵.۷ قرار دارد که خنثی تا کمی صعودی است و قبل از ورود به منطقه اشباع خرید (بالای ۷۰) فضای کافی برای رشد دارد. شاخص Squeeze Momentum (که فشردگی قبل از یک حرکت انفجاری را نشان می‌دهد) غیرفعال است، اما مومنتوم در حال افزایش و در ۱.۷۵ رو به بالا است. هنگامی که این شاخص آزاد می‌شود، حرکت معمولاً تند است. مشکل اینجاست که این شاخص جهت حرکت را مشخص نمی‌کند و به همین دلیل است که سایر شاخص‌ها وارد عمل می‌شوند.

زمینه کلان اقتصادی در حال حاضر واقعاً حمایتی است. کاهش تورم، سود قوی شرکت‌ها و احتمال عدم افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در ماه ژوئیه، همگی شرایطی را ایجاد می‌کنند که دارایی‌های پرریسک می‌توانند نفس بکشند.

علاوه بر این، پسر رئیس‌جمهور ایالات متحده به طور علنی در حال تبلیغ اتریوم، دومین ارز دیجیتال بزرگ جهان از نظر ارزش بازار است. این موضوع قطعی نیست، اما نشانه‌ای دیگر است که ارزهای دیجیتال همچنان مورد توجه سرمایه‌گذاران ثروتمند و دارای ارتباطات سیاسی قرار دارند.

تغییر شاخص ADX از Di- به Di+ نشان می‌دهد که جریان جهت‌دار به سمت خریداران متمایل شده است. RSI هنوز قبل از رسیدن به منطقه اشباع خرید، فضا دارد. اگر بیت‌کوین سطح ۶۴ هزار دلار را برای چند جلسه حفظ کند و شکست مقاومت را تایید کند، اهداف بعدی در حدود ۶۶,۵۰۰ تا ۶۷,۶۰۰ دلار باز می‌شوند و در صورت افزایش مومنتوم، رسیدن به ۷۰ هزار دلار نیز محتمل است.

تحلیل فیبوناچی مناطق حمایت و مقاومت طبیعی در یک روند، بیت‌کوین را دقیقاً در سطح ۱۰۰٪ یک حرکت نزولی که از ۶۴,۶۵۷ دلار به ۶۱,۲۴۶ دلار رسیده بود، قرار می‌دهد – دقیقاً جایی که فروشندگان معمولاً پس از یک حرکت بازیابی، دوباره ظاهر می‌شوند. منطقه طلایی با بیشترین فعالیت (باند اصلاحی ۵۰٪–۶۱.۸٪ در ۶۲,۹۵۲–۶۳,۳۵۴ دلار) در مسیر صعودی قبلاً شکسته شده است، اما این بدان معناست که اگر خریداران کنترل خود را از دست بدهند، این منطقه اولین نقطه مورد توجه خواهد بود.

و در Myriad، یک بازار پیش‌بینی که توسط شرکت مادر Dencrypt، Dastan، توسعه یافته است، جمعیت به داستان شکست مقاومت باور ندارند.

معامله‌گران بازار پیش‌بینی، احتمال ریزش بیت‌کوین به ۵۵ هزار دلار را ۶۶.۶ درصد و احتمال رشد آن به ۸۴ هزار دلار را تنها ۳۳.۴ درصد اعلام کرده‌اند. این احتمالات با نوسان قیمت تغییر نکرده‌اند. این به معنای تمایل ۲ به ۱ به سمت درد بیشتر است – و معامله‌گران Myriad اخیراً در پیش‌بینی جهت اخیر بیت‌کوین، دقیق‌تر از خوش‌بینان نمودار عمل کرده‌اند.