بیت‌کوین صعود کرد؛ بازارها در انتظار تصمیم فدرال رزرو

داده‌های تورم آمریکا؛ بازارها در انتظار تصمیم فدرال رزرو

داده‌های تورم آمریکا امروز تصویری دوگانه را به بازارها ارائه داد؛ در حالی که شاخص اصلی ماهانه بالاتر از پیش‌بینی اقتصاددانان قرار گرفت، اکثر ارقام کلی مطابق با انتظارات بودند.

بیت‌کوین در ابتدا با انتشار این خبر کاهش یافت، اما پس از آن بهبود یافته و دوباره به نزدیکی ۷۹ هزار دلار بازگشته است. این در حالی است که بازار گسترده‌تر در حال هضم پیامدهای این داده‌ها برای تصمیم آتی فدرال رزرو در مورد نرخ بهره در هفته آینده است.

بر اساس داده‌های منتشر شده توسط اداره آمار کار آمریکا در روز جمعه، شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) نسبت به سال گذشته ۳.۴ درصد و نسبت به ماه قبل ۰.۴ درصد افزایش یافته است که هر دو با اجماع کارشناسان همسو هستند. این نرخ سالانه مشابه نرخ ثبت شده در ماه جولای است.

شاخص اصلی CPI که هزینه‌های غذا و انرژی را حذف می‌کند، داستانی متفاوت را روایت کرد. نرخ سالانه اصلی از ۲.۵ درصد ماه جولای به ۲.۴ درصد کاهش یافت که پایین‌ترین سطح از سال ۲۰۲۱ محسوب می‌شود. با این حال، رقم ماهانه اصلی با ۰.۳ درصد، بالاتر از ۰.۲ درصد مورد انتظار تحلیلگران قرار گرفت؛ جزئیاتی که بازارهای مالی به شدت بر آن تمرکز کردند.

این گزارش پنج روز پیش از نشست ۱۵ تا ۱۶ سپتامبر فدرال رزرو منتشر می‌شود؛ آخرین نقطه داده مهمی که کمیته تحت ریاست کوین وارش پیش از رأی‌گیری با آن مواجه خواهد شد. ابزار CME FedWatch که احتمالات ناشی از قراردادهای آتی وجوه فدرال رزرو ۳۰ روزه را ردیابی می‌کند، شانس افزایش ۲۵ واحدی نرخ بهره را حدود ۶۹ درصد تخمین می‌زند. بازارهای پیش‌بینی کمی محتاطانه‌تر عمل می‌کنند: پلتفرم Polymarket همین نتیجه را با ۶۲ درصد و Myriad، پلتفرم متعلق به شرکت مادر Decrypt، آن را ۶۱ درصد ارزیابی کرده‌اند.

سه رئیس فدرال رزرو منطقه‌ای در نشست ماه جولای با افزایش نرخ بهره مخالفت کرده بودند تا این اقدام کاملاً غیرمنتظره نباشد. وارش نیز در اولین سخنرانی کلیدی خود در جکسون هول اظهار داشت که فدرال رزرو هنوز “کار ناتمام” در زمینه مهار تورم دارد.

بازار ارزهای دیجیتال، با وجود واکنش اولیه منفی به داده‌ها، به نظر می‌رسد که در مجموع این گزارش را پذیرفته است. اتریوم در میان ارزهای اصلی پیشتاز بود و با ۷.۴۸ درصد افزایش در روز به ۲۶۱۱ دلار رسید، در حالی که سولانا با ۴.۵۳ درصد افزایش دوباره بالای ۱۰۰ دلار قرار گرفت.

Zcash در میان ۱۰ ارز برتر، با ۲۳.۰۹ درصد افزایش در هفته گذشته و ۴.۷۱ درصد رشد روزانه، برجسته بود. ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال نیز دوباره به سمت ۲.۷ تریلیون دلار بازگشت.

احساسات بازار با نوسانات قیمت به شدت تغییر کرد. شاخص ترس و طمع ارزهای دیجیتال که پس از گزارش تورم تولیدکننده روز پنجشنبه به ۵۶ رسیده بود، با جهش به ۷۳، قاطعانه در قلمرو “طمع” قرار گرفت. در همین حال، شاخص فصل آلت‌کوین‌ها در سطح ۳۸ قرار دارد، به این معنی که بیت‌کوین همچنان بر اکوسیستم تسلط دارد زیرا معامله‌گران هنوز اشتهای کافی برای پذیرش ریسک ندارند.

صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) اسپات بیت‌کوین همچنان شاهد خروج خالص حدود ۳۳۰.۵ میلیون دلاری در روز بودند؛ یادآوری این نکته که این روند صعودی هنوز نتوانسته پول تازه نهادی را از حاشیه به بازار بکشاند.

فعالیت در بازار مشتقات همزمان با روند صعودی افزایش یافت. سود باز در قراردادهای آتی ارزهای دیجیتال با ۱.۵۲ درصد افزایش به ۴۲۹.۹۹ میلیارد دلار رسید و حجم معاملات ۲۴ ساعته با ۲.۲۷ درصد افزایش به ۸۷۷.۱۱ میلیارد دلار بالغ شد. این جلسه پرنوسان منجر به تسویه حساب ۸۹۷.۰۹ میلیون دلاری شد که بین ۴۹۳.۸۵ میلیون دلار در موقعیت‌های خرید (long) و ۴۰۳.۲۴ میلیون دلار در موقعیت‌های فروش (short) تقسیم شد.

بیت‌کوین روز جمعه را با قیمت ۷۶,۵۲۹ دلار آغاز کرد و در دقایق پس از انتشار گزارش CPI به طور موقت به پایین‌ترین سطح روزانه ۷۶,۰۴۰ دلار سقوط کرد؛ واکنشی اولیه hawkish (متمایل به افزایش نرخ بهره) پیش از بازگشت قوی بازار.

از آن زمان، گاوها (خریداران) کنترل را به دست گرفته‌اند و BTC در طول جلسه تا سقف ۷۹,۸۳۷ دلار بالا رفت و اکنون در نزدیکی ۷۹,۰۰۷ دلار معامله می‌شود که نشان‌دهنده ۳.۲۴ درصد افزایش در روز و نزدیک شدن به سطح روانی مهم ۸۰ هزار دلار است.

بزرگترین تغییر ساختاری در نمودار، میانگین متحرک نمایی (EMA) است. میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه بیت‌کوین اکنون از میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ روزه خود عبور کرده است؛ یک “تقاطع طلایی” که معامله‌گران آن را تأییدی بر تغییر روند میان‌مدت به صعودی تلقی می‌کنند، نه هشداری برای بازگشت قریب‌الوقوع، که نشانه‌ی “تقاطع مرگ” معکوس خواهد بود.

این اتفاق به تازگی رخ داده است، به این معنی که هنوز از نظر فنی تأیید نشده است. هنوز شکاف قابل توجهی بین این دو میانگین وجود ندارد، بنابراین معامله‌گران بهتر است برای چند روزی شامپاین خود را در یخچال نگه دارند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در سطح ۵۹.۷ قرار دارد که قلمرو صعودی محسوب می‌شود و به خوبی پایین‌تر از سطح ۷۰ است که می‌تواند نشان‌دهنده خرید بیش از حد باشد. شاخص جهت‌دار متوسط (ADX)، که قدرت روند را بدون توجه به جهت آن اندازه‌گیری می‌کند، در دهه ۴۰ قرار دارد و به راحتی بالاتر از آستانه ۲۵ است که روند واقعی را از نویز جدا می‌کند. خط DI+ بالاتر از DI- نیز تأیید می‌کند که خریداران همچنان در کنترل هستند.

منطقه کلیدی برای تماشا در زیر قیمت‌های فعلی قرار دارد: یک بخش فیبوناچی که از پایین‌ترین سطح ۶۸,۸۵۸ دلاری تابستان تا بالاترین سطح ۸۲,۲۸۱ دلاری اواخر آگوست ترسیم شده است، منطقه طلایی بیت‌کوین را که باند بازگشتی است و گاوها باید از آن دفاع کنند، بین ۷۳,۹۸۶ دلار و ۷۵,۵۶۹ دلار قرار می‌دهد.

بالاتر از آن، بالاترین سطح ۸۲,۲۸۱ دلاری اواخر آگوست همچنان سطحی است که برای گسترش روند صعودی باید شکسته شود، پیش از تصمیم نرخ بهره فدرال رزرو در روز چهارشنبه ساعت ۲ بعد از ظهر به وقت شرقی.