Tag: خنثی

بیت‌کوین در حوالی ۸۶ هزار دلار تثبیت شد؛ ارزش بازار جهانی ارزهای دیجیتال بالای ۳ تریلیون دلار باقی ماند

پس از عقب‌نشینی کوتاهی از اوج هشت ماهه خود در ۸۷,۳۷۴ دلار، قیمت بیت‌کوین در حدود ۸۶ هزار دلار تثبیت شد و ارزش بازار آن را در ۱.۷۳ تریلیون دلار و بازار گسترده‌تر ارزهای دیجیتال را بالای ۳ تریلیون دلار حفظ کرد.

آرامش در بازار مشتقات پس از نوسانات شدید

رالی بیت‌کوین پس از عبور از مرز ۸۷ هزار دلار در روز دوشنبه، با توقفی کوتاه همراه شد و وارد مرحله تثبیت جانبی شد. این نوسانات در بازار مشتقات نیز منعکس شد، جایی که فعالیت‌ها پس از یک دوره پرنوسان، اندکی فروکش کرد. تحلیلگران معتقدند این تثبیت، نشانه‌ای از آمادگی بازار برای حرکت بعدی است، هرچند جهت آن هنوز نامشخص است. حجم معاملات در صرافی‌های اصلی نیز در این دوره ثبات نسبی را تجربه کرده است.

بیت‌کوین در محدوده ۸۵ تا ۸۸ هزار دلار در نوسان است و قادر به عبور از هیچ‌کدام از این سطوح نیست. پنگوئن ایکس، استراتژیست حوزه امور مالی غیرمتمرکز (DeFi)، معتقد است این وضعیت تصادفی نیست، بلکه نتیجه مستقیم موقعیت‌گیری سنگین در بازار آپشن‌ها است که قیمت را در این محدوده محبوس کرده است.

چرا بیت‌کوین قادر به حرکت نیست؟

بر اساس این تحلیل، سطح ۸۵ هزار دلار در حال حاضر بیشترین حجم سرمایه را در بازار آپشن‌ها به خود اختصاص داده است. هر ۱ درصد کاهش قیمت به سمت این سطح، حدود ۱۴۲ میلیون دلار خرید را تحریک می‌کند که معادل تقریباً ۱۶۵۰ بیت‌کوین است و مانند یک بالشتک عمل کرده و قیمت را بالا نگه می‌دارد. اما نکته اینجاست که ۵۸ میلیون دلار دیگر نیز در جهت مخالف موقعیت‌گیری کرده‌اند تا در صورت سقوط قیمت به زیر ۸۵ هزار دلار، این سطح را از کف حمایتی به شتاب‌دهنده افت بیشتر تبدیل کنند.

در بالای قیمت فعلی، دو دیوار مقاومتی انباشته شده‌اند. در سطح ۸۸ هزار دلار، ۱۰۳ میلیون دلار موقعیت فروش وجود دارد. در سطح ۹۰ هزار دلار، این رقم به ۱۲۳ میلیون دلار افزایش می‌یابد. فراتر از آن، فروشنده عمده بعدی تا سطح ۹۵ هزار دلار ظاهر نمی‌شود، به این معنی که عبور از ۹۰ هزار دلار می‌تواند مسیری نسبتاً هموار را به سمت سطوح بالاتر باز کند.

در سمت نزولی، حمایت به سرعت کاهش می‌یابد. حجم خرید در ۸۴ هزار دلار به تنها ۵۷ میلیون دلار و در ۸۳ هزار دلار به ۳۷ میلیون دلار می‌رسد و شکاف واقعی زیر ۸۰ هزار دلار نمایان می‌شود.

چرا جمعه همه‌چیز را تغییر می‌دهد؟

دلیل اینکه بیت‌کوین در حال حاضر در این وضعیت گیر افتاده، انقضای قراردادهای عمده آپشن در روز جمعه، ۲۵ سپتامبر است. بیشترین تمرکز این قراردادها دقیقاً در سطوح ۸۵ هزار دلار و ۹۰ هزار دلار قرار دارد. پس از انقضای این قراردادها، دیواری که در حال حاضر قیمت را در نزدیکی ۸۵ هزار دلار نگه داشته است، از بین می‌رود و لنگری که بیت‌کوین را در این محدوده محدود کرده بود، برداشته می‌شود.

گام بعدی چیست؟

اگر بیت‌کوین پس از انقضای قراردادها از ۸۸ هزار دلار عبور کند، تنها یک فروشنده قابل توجه در سطح ۹۰ هزار دلار باقی می‌ماند و عبور از آن، راه را به سمت ۹۵ هزار دلار با مقاومت اندک در این میان باز می‌کند. اگر در عوض، سطح ۸۵ هزار دلار ابتدا شکسته شود، ۸۴ هزار دلار حمایت ضعیفی را قبل از باز شدن شکاف بسیار بزرگتر زیر ۸۰ هزار دلار ارائه می‌دهد.

بیت‌کوین در حال حاضر با قیمت ۸۵,۹۵۴ دلار معامله می‌شود که نسبت به روز گذشته ۰.۸ درصد کاهش یافته است. این ارز دیجیتال پیش از این در طول روز به طور موقت به ۸۶,۹۲۲ دلار رسیده بود. این کاهش از اوج قیمت، صرفاً یک نوسان زودگذر نیست، بلکه در محدوده عرضه مهمی رخ می‌دهد که تحلیلگران آن‌چین آن را بزرگترین آزمون برای پایداری روند صعودی فعلی دانسته‌اند. آنچه در زیر سقف ۸۶ هزار دلاری رخ می‌دهد، می‌تواند تعیین‌کننده این باشد که آیا روند بعدی به سمت ۱۰۰ هزار دلار خواهد بود یا شاهد عقب‌نشینی به سمت محدوده پایین ۸۰ هزار دلار خواهیم بود.

محرک اصلی این تحولات، ورود خالص ۱.۲۶ میلیارد دلاری به صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) اسپات بیت‌کوین در بورس‌های آمریکا در روز دوشنبه بود که بیشترین میزان جذب سرمایه در یک روز در حدود ۱۱ ماه اخیر محسوب می‌شود. در این میان، صندوق IBIT متعلق به شرکت BlackRock به تنهایی ۳۸۱.۴ میلیون دلار جذب کرده است.

به‌روزرسانی ۲۲ سپتامبر:

• ETFهای بیت‌کوین: جریان خالص روزانه: +۱۴,۶۱۳ بیت‌کوین (معادل +۱.۲۶ میلیارد دلار)
• ETFهای بیت‌کوین: جریان خالص ۷ روزه: +۸,۲۷۷ بیت‌کوین (معادل +۷۱۲.۶۲ میلیون دلار)
• ETFهای اتریوم: جریان خالص روزانه: +۶۸,۴۳۴ اتریوم (معادل +۱۸۷.۹۳ میلیون دلار)
• ETFهای اتریوم: جریان خالص ۷ روزه: -۳۲,۹۲۳ اتریوم (معادل -۹۰.۴۱ میلیون دلار)

آخرین گزارش “Market Pulse” از شرکت Glassnode نشان می‌دهد که حدود ۱.۰۷ میلیون بیت‌کوین در محدوده قیمتی ۸۳,۰۰۰ تا ۸۶,۰۰۰ دلار خریداری شده است، که بیشترین تراکم خرید در نزدیکی ۸۵,۰۰۰ دلار قرار دارد. این عرضه در ۳۰ روز گذشته تقریباً بدون تغییر باقی مانده بود. طبق داده‌های بازارهای مالی، با عبور قیمت از سقف قبلی ۸۰,۰۰۰ تا ۸۲,۰۰۰ دلار، حدود ۸۴۴ میلیون دلار از موقعیت‌های فروش استقراضی (short positions) لیکویید شده است.

کاهش قیمت نفت و کاهش بازده اوراق خزانه، عاملی حمایتی برای افزایش ریسک‌پذیری بوده است، اما داستان اصلی این است که آیا تقاضای اسپات قادر به جذب فروشندگانی است که ماه‌ها منتظر بوده‌اند تا صرفاً به نقطه سر به سر برسند. این همان وضعیتی است که ارزش بررسی بیشتر را دارد.

(منبع – TradingView, BTC USD)

محدوده نوسان روزانه بیت‌کوین وسیع بوده و از حداقل ۸۴,۰۸۲ دلار تا حداکثر ۸۷,۳۷۳ دلار متغیر بوده است. طبق ردیاب CoinMarketCap، سود ۷ روزه نزدیک به ۱۰.۷۵ درصد است.

حمایت فوری در محدوده ۸۴,۰۰۰ تا ۸۴,۷۸۶ دلار قرار دارد؛ شکسته شدن این سطح، راه را برای رسیدن به ۸۲,۰۰۰ دلار باز می‌کند. مقاومت در محدوده ۸۶,۲۹۷ تا ۸۷,۰۰۰ دلار قرار دارد و اوج اخیر تاکنون سقف قیمتی را مشخص کرده است.

سناریوی صعودی: ادامه ورود سرمایه به ETFها، حفظ حمایت ۸۴ هزار دلاری و عبور قاطعانه از ۸۷ هزار دلار، می‌تواند دوباره قیمت ۱۰۰ هزار دلار را در دسترس قرار دهد.

سناریوی پایه: تثبیت قیمت بین ۸۴ تا ۸۷ هزار دلار، در حالی که بازار ۱.۰۷ میلیون بیت‌کوین عرضه مازاد در نزدیکی نقطه سر به سر را هضم می‌کند.

سناریوی نزولی: شکست حمایت ۸۴ هزار دلاری می‌تواند باعث ریزش پله‌ای تا ۸۲ هزار دلار شود، به خصوص با توجه به اینکه نسبت ریسک سمت فروش Glassnode همچنان نسبت به پایین‌ترین سطوح ماه جولای بالا است.

جزئیات کامل تصویر فنی در تحلیل شکست بیت‌کوین و سناریوهای نزولی در پیش‌بینی قیمت این ارز دیجیتال ارائه شده است.

هر کسی که بیت‌کوین را از زمان عبور از مرز ۸۰ هزار دلار نگهداری کرده است، در وضعیت راحتی قرار دارد. اما با رسیدن ارزش بازار به ۱.۷ تریلیون دلار، بازدهی نزولی یک واقعیت انکارناپذیر است و رسیدن به ۱۰ برابر این رقم در کوتاه‌مدت بعید به نظر می‌رسد. همین محاسبات دقیقاً دلیل چرخش سرمایه به سمت پروژه‌های زیرساختی در مراحل اولیه مرتبط با اکوسیستم خود بیت‌کوین است، جایی که عدم تقارن سود همچنان وجود دارد.

پروژه Bitcoin Hyper (HYPER) در حال ساخت اولین لایه ۲ بیت‌کوین با ادغام SVM است که سرعت اجرای آن را هدف قرار داده و سریع‌تر از خود Solana خواهد بود، در حالی که برای امنیت به لایه پایه بیت‌کوین بازمی‌گردد.

پیش‌فروش این پروژه ۳۳,۱۴۹,۹۹۸.۹۱ دلار با قیمت هر توکن ۰.۰۱36866 دلار جمع‌آوری کرده است و پاداش‌های استیکینگ در زمان راه‌اندازی فعال خواهند شد. پل کانونی غیرمتمرکز آن با هدف حل دو شکاف ساختاری بزرگ بیت‌کوین، یعنی تراکنش‌های کند و عدم برنامه‌پذیری، بدون نیاز به اعتماد دارندگان به یک امین متمرکز، طراحی شده است.

توکن‌های پیش‌فروش هیچ تضمینی برای عملکرد پس از لیست شدن ندارند، بنابراین اندازه موقعیت اهمیت دارد. جزئیات بیشتر در مورد چگونگی ارتباط این موضوع با روند فعلی قیمت بیت‌کوین در مرور کلی پیش‌فروش Bitcoin Hyper ارائه شده است.

بانک مرکزی اروپا پیامی روشن به وام‌دهندگان قاره می‌فرستد: هوشمندانه دیجیتالی شوید، یا عقب بمانید. بانک مرکزی اروپا بر موضع خود مبنی بر اینکه نوآوری دیجیتال، در صورت همراهی با حاکمیت قوی و سرمایه‌گذاری استراتژیک، برای حفظ تاب‌آوری و رقابت‌پذیری بانک‌ها در چشم‌انداز مالی که سال به سال کمتر شبیه بانکداری سنتی است، ضروری است، تأکید کرده است.

این فشار در حالی صورت می‌گیرد که حوادث سایبری در میان بانک‌های بزرگ بین سال‌های ۲۰۲۲ تا ۲۰۲۴ دو برابر شده است و نهادهای مالی غیربانکی همچنان در حال تصاحب خدماتی هستند که زمانی قلمرو انحصاری مؤسسات دارای مجوز بود. واکنش بانک مرکزی اروپا یک استراتژی چندوجهی است که شامل مقررات جدید، یک ارز دیجیتال حاکمیتی و زیرساخت برای امور مالی توکنیزه شده می‌شود.

قانون تاب‌آوری عملیاتی دیجیتال (DORA)

قانون تاب‌آوری عملیاتی دیجیتال، که با نام DORA شناخته می‌شود، از ژانویه ۲۰۲۵ لازم‌الاجرا شده است. این قانون بانک‌ها را ملزم می‌کند تا ریسک‌های فناوری اطلاعات و ارتباطات خود را به طور فعال مدیریت کرده و حوادث عمده را به ناظران گزارش دهند.

این مقررات در زمان مناسبی ارائه شد. ۳۸ درصد از حوادث بانکی در سال ۲۰۲۵ به طور قابل توجهی با تغییرات فناوری اطلاعات مرتبط بود، که نشان می‌دهد تلاش‌های نوسازی خود بانک‌ها، به طرز متناقضی، آسیب‌پذیری‌های جدیدی ایجاد می‌کنند.

مقامات بانک مرکزی اروپا، از جمله پیرو چیپولونه، عضو هیئت اجرایی، این مقررات را زرهی ضروری در برابر تهدیدات وجودی توصیف کرده‌اند. با دیجیتالی شدن بیشتر بانک‌ها، سطح حمله برای اختلالات فناوری اطلاعات و ارتباطات و تهدیدات سایبری به طور متناسب افزایش می‌یابد.

پروژه یورو دیجیتال

پروژه یورو دیجیتال بانک مرکزی اروپا همچنان یکی از مورد توجه‌ترین ابتکارات ارز دیجیتال بانک مرکزی در سطح جهانی است. این بانک با دقت آن را نه به عنوان جایگزینی برای سپرده‌های بانکی تجاری یا راه‌حل‌های پرداخت خصوصی، بلکه به عنوان مکملی که از حاکمیت پولی اروپا حمایت می‌کند، معرفی کرده است.

یکی از بزرگترین نگرانی‌های بانک‌های تجاری این بوده است که یورو دیجیتال می‌تواند منجر به خروج سپرده‌ها شود، به طوری که مشتریان پول خود را از حساب‌های بانکی به کیف پول دیجیتال بانک مرکزی منتقل کنند. تحلیل‌های خود بانک مرکزی اروپا نشان می‌دهد که این ترس‌ها اغراق‌آمیز است. تحت سناریوهای مختلف مورد مطالعه، تأثیر یورو دیجیتال بر سپرده‌های بانکی و نقدینگی محدود به نظر می‌رسد.

با این حال، هزینه آن ناچیز نیست. هزینه‌های سرمایه‌گذاری تخمینی برای اجرای یورو دیجیتال در طی چهار سال بین ۴ میلیارد تا ۵.۸ میلیارد یورو برآورد شده است.

پروژه پونته‌س و دارایی‌های توکنیزه شده

فراتر از یورو دیجیتال، یورو سیستم علاقه خود را به دارایی‌های توکنیزه شده از طریق پروژه پونته‌س (Pontes) اعلام کرده است. این ابتکار که در سپتامبر ۲۰۲۶ راه‌اندازی شد، برای امکان‌پذیر ساختن تراکنش‌های دارایی‌های توکنیزه شده عمده که با پول بانک مرکزی تسویه می‌شوند، طراحی شده است.

تسویه تراکنش‌های توکنیزه شده با پول بانک مرکزی به جای پول بانک تجاری یا استیبل‌کوین‌ها، لایه‌ای از اعتبار نهادی را اضافه کرده و ریسک طرف مقابل را کاهش می‌دهد. پروژه پونته‌س اساساً پلی (این نام از کلمه لاتین به معنای پل گرفته شده است) بین دنیای نوظهور دارایی‌های توکنیزه شده و زیرساخت تثبیت شده سیستم‌های تسویه بانک مرکزی ایجاد می‌کند.

وضعیت سلامت بانک‌های منطقه یورو

به نظر می‌رسد بانک‌های منطقه یورو از موقعیت نسبتاً قوی وارد این گذار می‌شوند. نسبت کل حقوق صاحبان سهام عادی از نوع Tier 1 برابر با ۱۶.۱ درصد است. حتی تحت شرایط آزمون استرس نامطلوب، پیش‌بینی می‌شود این رقم تا سه ماهه سوم سال ۲۰۲۵ در ۱۲.۰ درصد باقی بماند. نسبت وام‌های غیرجاری ۱.۹ درصد است که از نظر استانداردهای اروپایی به طور تاریخی پایین است.

رویکرد بانک مرکزی اروپا همچنین پیامدهایی برای چشم‌انداز گسترده‌تر دارایی‌های دیجیتال دارد. تمرکز این نهاد بر ابزارهای دیجیتال حاکمیتی و تحت کنترل نهادی – یورو دیجیتال، چارچوب‌های انطباق DORA، دارایی‌های توکنیزه شده با تسویه بانک مرکزی – نشان‌دهنده ترجیح امور مالی دیجیتال تنظیم شده بر جایگزین‌های غیرمتمرکز است.

داشبورد گزینه‌های معاملاتی بین‌بازاری دلفی دیجیتال: درایو بر بازار تسلط دارد

دلفی دیجیتال، ژوئیه ۲۰۲۶ – داشبورد گزینه‌های معاملاتی بین‌بازاری دلفی دیجیتال (Delphi Digital’s Cross-Venue Options Dashboard) که در اوایل ژوئیه ۲۰۲۶ راه‌اندازی شد، قرار بود دیدی جامع از گزینه‌های معاملاتی ارزهای دیجیتال در پنج بازار اصلی ارائه دهد. اما در عوض، عمدتاً آنچه را که بازار مشتقات آن‌چین (onchain) از قبل حدس می‌زد، تأیید کرد: درایو (Derive) بر بازار مسلط است.

این پلتفرم که پیشتر با نام لایرا (Lyra) شناخته می‌شد، سه جایگاه برتر در گزینه‌های معاملاتی اتریوم و دو جایگاه برتر در گزینه‌های معاملاتی سولانا را در داشبورد به خود اختصاص داده است.

در حال حاضر، درایو حدود ۹۵ درصد از کل حجم حق بیمه گزینه‌های معاملاتی آن‌چین را به خود اختصاص داده است. در بخش اتریوم، ارزش باز معاملات (open interest) گزینه‌های معاملاتی درایو به ۱.۰۹ میلیارد دلار می‌رسد. دفتر گزینه‌های معاملاتی سولانای این پلتفرم که تنها در اواسط مارس ۲۰۲۶ راه‌اندازی شده، در حال حاضر حدود ۳۶.۳ میلیون دلار ارزش باز معاملات دارد. در مجموع، ارزش باز معاملات کل قراردادهای این پلتفرم تقریباً ۲.۴ میلیارد دلار است که تنها ۲۶۲ میلیون دلار آن مربوط به حجم معاملات ۲۴ ساعته اتریوم است.

بازار گسترده‌تر مشتقات که توسط داشبورد دلفی دیجیتال رصد می‌شود، شامل فعالیت معاملاتی گزینه‌ها به ارزش تقریبی ۴۰ میلیارد دلار است. گزینه‌های معاملاتی آن‌چین همچنان تنها حدود ۴.۳ درصد از کل فعالیت را در مقایسه با صرافی‌های متمرکز مانند دربییت (Deribit)، اوکی‌اکس (OKX)، بایبیت (Bybit) و بایننس (Binance) تشکیل می‌دهند؛ تمامی این صرافی‌ها نیز به عنوان منابع داده در داشبورد گنجانده شده‌اند.

داشبورد گزینه‌های معاملاتی بین‌بازاری، داده‌های گزینه‌های معاملاتی برای بیت‌کوین (BTC)، اتریوم (ETH)، سولانا (SOL) و هایپ (HYPE) را در پنج پلتفرم جمع‌آوری می‌کند. این داشبورد معیارهایی مانند ارزش باز معاملات، حجم ۲۴ ساعته و نوسانات ضمنی را در یک رابط کاربری واحد نمایش می‌دهد و به معامله‌گران امکان مقایسه قیمت‌گذاری و موقعیت‌یابی در بازارهای مختلف را بدون نیاز به جابجایی بین پنج تب مجزا می‌دهد.

مسیر درایو به سوی تسلط بر گزینه‌های معاملاتی آن‌چین، حساب‌شده بوده است. این پلتفرم از لایرا نام خود را تغییر داد و به طور پیوسته مجموعه محصولات خود را گسترش داد و در مارس ۲۰۲۶ گزینه‌های معاملاتی سولانا را برای تکمیل پیشنهادات موجود بیت‌کوین و اتریوم خود اضافه کرد.

احتمالاً مهم‌ترین گام در نقشه راه درایو، ارتقاء برنامه‌ریزی شده V3 آن است که شامل مهاجرت به معماری zkVM در شبکه اصلی اتریوم می‌شود. این ارتقاء که برای اواسط سال ۲۰۲۶ برنامه‌ریزی شده است، با هدف افزایش توان عملیاتی و جذب مشارکت‌کنندگان نهادی که به تضمین‌های عملکردی که ماشین‌های مجازی با دانش صفر (zero-knowledge virtual machines) ارائه می‌دهند، نیاز دارند، طراحی شده است.

تحلیل قیمت اتریوم (ETH): گاوها به دنبال عبور از مقاومت ۲.۷ هزار دلاری و رسیدن به ۳ هزار دلار

اتریوم روند بهبود خود را از پایین‌ترین سطوح ماه سپتامبر ادامه داده و اکنون با عبور جزئی از منطقه مقاومت ۲.۷ هزار دلاری، در حدود ۲.۷۳ هزار دلار معامله می‌شود. این حرکت اخیر ساختار کوتاه‌مدت را تقویت کرده است، هرچند اتریوم به یک منطقه مقاومت مهم دیگر نزدیک می‌شود و ممکن است شتاب حرکت از اوج‌های اخیر خود رو به کاهش بگذارد.

بهبود ساختاری در نمودار روزانه

نمودار روزانه، بهبود ساختاری واضحی را پس از بازیابی سریع از منطقه ۱.۵ هزار دلاری نشان می‌دهد. اتریوم متعاقباً منطقه ۱.۹ هزار دلاری را بازپس گرفت و سپس با قدرت قابل توجهی از منطقه مقاومت ۲.۱ هزار دلاری عبور کرد.

این شکست در ماه اوت شتاب گرفت و اتریوم را بالاتر از میانگین‌های متحرک ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه قرار داد. این میانگین‌های متحرک کلیدی اکنون به سرعت در حال همگرایی هستند که می‌تواند منجر به یک تقاطع صعودی بالقوه در حدود ۲ هزار دلار شود. تمام این نشانه‌ها حاکی از تضعیف قابل توجه ساختار نزولی گسترده‌تر است. با این حال، برای بازگشت کامل روند بلندمدت، اتریوم باید بالاتر از سطوح مقاومت بالاتر معامله شود.

سطوح کلیدی مقاومت و حمایت

بازار در حال حاضر در حدود ۲.۷۳ هزار دلار معامله می‌شود، کمی بالاتر از منطقه مقاومت ۲.۷ هزار دلاری مشخص شده. حفظ موقعیت بالاتر از این منطقه می‌تواند راه را به سوی مقاومت مهم بعدی در حدود ۳ هزار دلار باز کند. این منطقه به ویژه مهم است زیرا یک سطح روانی مهم نیز محسوب می‌شود که بازار برای عبور از آن نیاز به تلاش دارد.

در سمت نزولی، منطقه مقاومت قبلی ۲.۷ هزار دلاری اکنون می‌تواند به عنوان حمایت اولیه عمل کند، اگر شکست حفظ شود. در زیر آن، منطقه تثبیت ۲.۵ هزار دلاری منطقه قابل توجه بعدی است و پس از آن منطقه حمایت کلیدی ۲.۱ هزار دلاری قرار دارد که با میانگین‌های متحرک کلیدی نیز همزمان است.

تحلیل نمودار ۴ ساعته

نمودار ۴ ساعته دید واضح‌تری از شکست اخیر ارائه می‌دهد. اتریوم بخش عمده‌ای از ماه سپتامبر را در محدوده تقریبی ۲.۴ هزار دلار تا ۲.۷ هزار دلار تثبیت کرد و سپس در جلسات اخیر به سمت بالا شکست. این حرکت در نهایت قیمت را از منطقه مقاومت ۲.۷ هزار دلاری عبور داد.

آخرین کندل‌ها نشان‌دهنده تردیدی پس از تلاش اتریوم برای رسیدن به ۲.۸ هزار دلار است. این امر با سودگیری در اطراف یک منطقه مقاومت از پیش تعیین شده مطابقت دارد تا یک بازگشت ساختاری فوری.

سطح کلیدی کوتاه‌مدت اکنون همان منطقه ۲.۷ هزار دلاری است. حفظ موقعیت بالاتر از این منطقه و تکمیل یک پولبک، ساختار شکست اخیر را حفظ کرده و می‌تواند امکان تلاش به سمت منطقه ۳ هزار دلاری را فراهم کند. برعکس، حرکت پایدار به زیر منطقه ۲.۷ هزار دلاری، شکست را تضعیف کرده و احتمال اصلاح عمیق‌تر به سمت ناحیه سفارش خرید ۲.۴۵ هزار دلاری را در کوتاه‌مدت افزایش می‌دهد.

شاخص RSI در نمودار ۴ ساعته پس از شکست، به بخش بالایی محدوده خود صعود کرده اما از وضعیت اشباع خرید عقب‌نشینی کرده است. این نشان می‌دهد که شتاب حرکت سازنده باقی مانده است، در حالی که همچنین نشان می‌دهد بازار پس از جهش اولیه کمتر کشیده شده است، که نشانه مثبتی از خنک شدن شتاب قبل از تحقق یک رالی دیگر است.

تحلیل نسبت خریدار به فروشنده در اتریوم

نمودار نسبت خریدار به فروشنده اتریوم (Taker Buy Sell Ratio) نشان می‌دهد که میانگین ۳۰ روزه این معیار در حال حاضر حدود ۰.۹۹ است. خوانشی کمتر از ۱ نشان می‌دهد که فروش تهاجمی توسط تیکرها از خرید تهاجمی توسط تیکرها در دوره اندازه‌گیری شده فراتر رفته است.

این نکته قابل توجه است زیرا اتریوم با وجود باقی ماندن نسبت زیر ۱، به افزایش قیمت خود ادامه داده است. بنابراین، بازگشت اخیر قیمت با تسلط واضح خرید تهاجمی در این معیار همراه نبوده است.

این نمودار همچنین نشان می‌دهد که میانگین ۳۰ روزه از سطوح به طور قابل توجهی بالاتر در ماه‌های آوریل و ژوئیه در حال کاهش بوده است. در عین حال، اتریوم اخیراً از منطقه ۱.۸ هزار دلاری به سمت ۲.۷ هزار دلار به شدت افزایش یافته است. این واگرایی نشان می‌دهد که رالی هنوز با بهبود پایدار در تسلط خریداران تیکر تأیید نشده است.

حرکت نسبت به بالای ۱، به ویژه اگر پایدار باشد، تأیید قوی‌تری مبنی بر افزایش کنترل خریداران آتی تهاجمی ارائه خواهد داد. برعکس، خوانش‌های مداوم زیر ۱ در حالی که اتریوم در نزدیکی مقاومت معامله می‌شود، می‌تواند شکست اخیر را در معرض دوره‌ای از تثبیت یا اصلاح قرار دهد، به خصوص اگر تقاضای اسپات نتواند با فشار فروش ناشی از بازار آتی همگام شود.

راه‌اندازی ETF اهرمی با هدف دو برابر کردن عملکرد روزانه سهام Strive

شرکت REX Shares روز گذشته ETF اهرمی جدیدی با نام T-REX 2X Long Strive Daily Target ETF را با نماد معاملاتی ASSX راه‌اندازی کرد. هدف این صندوق ارائه ۲۰۰ درصد از عملکرد روزانه سهام شرکت Strive Asset Management است.

ASSX: اهرم‌دهی به سهام دارای خزانه بیت‌کوین

این صندوق یک ETF اهرمی تک‌سهمی است و با ETFهای اسپات بیت‌کوین تفاوت اساسی دارد. Strive Asset Management در ترازنامه خود ۲۶,۳۵۵ بیت‌کوین نگهداری می‌کند، که این امر ارزش سهام آن را هم به عملکرد کسب‌وکار عملیاتی و هم به ارزش بازار خزانه بیت‌کوینش وابسته می‌سازد. صندوق ASSX با افزودن اهرم روزانه به این سهام، ریسک و پتانسیل بازدهی را افزایش می‌دهد.

این صندوق عملکرد سهام Strive را دنبال می‌کند، نه خود بیت‌کوین را، و هدف ۲ برابری آن به صورت روزانه بازنشانی می‌شود. در بازه‌های زمانی طولانی‌تر از یک روز، اثر مرکب و نوسانات می‌تواند باعث شود بازدهی این صندوق به طور قابل توجهی با دو برابر شدن عملکرد بلندمدت سهام Strive تفاوت داشته باشد.

سهام دارای خزانه بیت‌کوین، بستری برای محصولات مالی جدید

با افزایش تعداد شرکت‌های عمومی که خزانه‌های بزرگی از ارزهای دیجیتال را نگهداری می‌کنند، سهام این شرکت‌ها به خودی خود به بستری برای خلق محصولات مالی جدید تبدیل شده‌اند. ASSX نمونه‌ای از این بازار مرتبه دوم است. سرمایه‌گذارانی که به دنبال افزایش اهرمی عملکرد روزانه سهام Strive هستند، اکنون می‌توانند از طریق این محصول قابل معامله در بورس به آن دسترسی پیدا کنند، اما همزمان ریسک‌های اهرم، تمرکز بر یک سهم واحد و ساختار شرکتی Strive را نیز می‌پذیرند.

بنابراین، این عرضه باید به عنوان یک ETF اهرمی ۲ برابری بر روی سهام ASST در نظر گرفته شود. این محصول، علی‌رغم اینکه بیت‌کوین همچنان محرک اصلی روایت سرمایه‌گذاری شرکت زیربنایی است، یک محصول اسپات بیت‌کوین اهرمی نیست.

به‌روزرسانی مدارک صندوق قابل معامله در بورس XRP توسط Bitwise

شرکت Bitwise، ارائه‌دهنده صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF)، اصلاحیه‌ای پس از مؤثر شدن را برای به‌روزرسانی افشاهای مربوط به تراست صندوق ETF مبتنی بر XRP خود ثبت کرده است. این ثبت در تاریخ ۲۱ سپتامبر، هیچ سهم جدیدی را ثبت نکرده است. این اقدام، به‌روزرسانی اساسنامه است و نه اطلاعیه تأییدیه کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) یا راه‌اندازی یک ETF جدید.

Bitwise اساسنامه به‌روزشده‌ای را برای تراست صندوق قابل معامله در بورس مبتنی بر XRP خود ارائه کرده است که یک ثبت دیگر در پرونده نظارتی این محصول به شمار می‌رود. این ثبت در تاریخ ۲۱ سپتامبر، با استفاده از فرم POS AM انجام شده است؛ فرمی که برای به‌روزرسانی افشاهای مربوط به بیانیه ثبت مورد استفاده قرار می‌گیرد.

ماهیت واقعی اقدام Bitwise

این ثبت به دلیل توجه فزاینده به مدارک مربوط به ETFهای XRP قابل توجه است، اما وضعیت رویه‌ای آن اهمیت دارد. Bitwise در این اصلاحیه هیچ سهم جدیدی را ثبت نکرده است. این بدان معناست که این ثبت نباید به عنوان مدرکی مبنی بر تأیید جدید محصول توسط SEC تلقی شود و همچنین نشان‌دهنده راه‌اندازی تجاری در تاریخ ۲۱ سپتامبر نیست. در عوض، این اصلاحیه مواد اساسنامه مرتبط با تراست را به‌روزرسانی می‌کند.

برای سرمایه‌گذارانی که فرآیند ETF را دنبال می‌کنند، این‌گونه ثبت‌ها همچنان مفید هستند، زیرا نشان می‌دهند که صادرکنندگان در حین پیشرفت کارهای نظارتی و عملیاتی، به نگهداری و اصلاح اسناد ثبت خود ادامه می‌دهند.

دقت رویه‌ای در اخبار مربوط به ETFهای XRP ضروری است

ثبت‌های مربوط به ETFهای ارزهای دیجیتال اغلب چندین مرحله را طی می‌کنند: اسناد ثبت اولیه، اصلاحیه‌ها، ثبت در بورس، مؤثر شدن، آماده‌سازی برای راه‌اندازی و در نهایت معامله. این مراحل قابل جایگزینی با یکدیگر نیستند. در این مورد، رویداد تأیید شده، ثبت POS AM توسط Bitwise در رابطه با تراست ETF مبتنی بر XRP آن است. این سند، پشتیبان توصیف صندوق به عنوان تأیید شده جدید نیست و نشان نمی‌دهد که در این ثبت خاص، سهام جدیدی ثبت شده باشد.

داستان گسترده‌تر ETFهای XRP ممکن است همچنان توسعه یابد، اما رویداد ۲۱ سپتامبر به بهترین شکل به عنوان به‌روزرسانی اساسنامه در چارچوب آن فرآیند، و نه به عنوان چراغ سبز نهایی نظارتی، درک می‌شود.

Polymarket پیش‌بینی نتایج انتخابات شهرداری تایپه ۲۰۲۶ را آغاز کرد؛ چیانگ وان-آن پیشتاز است

پلتفرم پیش‌بینی بازار Polymarket اخیراً شرط‌بندی بر روی برنده انتخابات شهرداری تایپه در سال ۲۰۲۶ را آغاز کرده است. تا زمان نگارش این خبر، چیانگ وان-آن با احتمال ۸۲ درصد پیشتاز است و شن بو-یانگ با نزدیک شدن به ۲۰ درصد در ماه گذشته، در تعقیب اوست. حجم کل معاملات در این بازار از ۱۵۴ هزار دلار فراتر رفته است.

این اولین بار نیست که Polymarket انتخابات تایوان را به بازارهای خود اضافه می‌کند. پیش از این، بازاری برای انتخابات ریاست جمهوری ۲۰۲۴ وجود داشت و در فوریه سال جاری نیز بازاری کلی برای انتخابات شهرداری‌ها در سال ۲۰۲۶ گشوده شد.

بررسی نمودار روندها نشان می‌دهد که در بازه زمانی ۲۳ اوت تا ۲۰ سپتامبر، احتمال پیروزی چیانگ وان-آن از بیش از ۹۰ درصد به حدود ۸۰ درصد کاهش یافته است، که افت تقریبی ۱۰ درصدی را نشان می‌دهد. در مقابل، احتمال پیروزی شن بو-یانگ از ارقام تک رقمی به ۲۰ درصد رسیده است که افزایش ۱۹ درصدی را به همراه داشته است. هر دو گزینه به ترتیب ۷۵,۵۴۶ دلار و ۷۸,۱۶۳ دلار حجم معامله جذب کرده‌اند که تقریباً برابر است و حجم کل معاملات بازار از ۱۵۴ هزار دلار فراتر رفته است.

در مورد نامزد سوم، اشتباهی رخ داده است. Polymarket نام نامزد را به اشتباه “گئو شی” (郭錫) ذکر کرده است که احتمال پیروزی او کمتر از ۱ درصد است. با این حال، با مقایسه لیست ثبت‌نام‌کنندگان که توسط رسانه‌های داخلی منتشر شده، نامی به نام “گئو شی” وجود ندارد. نامزد صحیح، گئو شی (郭璽) است که توسط حزب “بزرگترین حزب ماجینگ تایوان” معرفی شده است.

به طور دقیق‌تر، انتخابات شهرداری تایپه در سال ۲۰۲۶ با رقابت شش نامزد برگزار می‌شود. علاوه بر چیانگ وان-آن (حزب کومینتانگ)، شن بو-یانگ (حزب دموکراتیک مترقی) و گئو شی، نامزدهای دیگری چون شیائو ون-چیان (حزب SoR تایوان)، تانگ شین-مین (اتحاد ترویج اتحاد سه نیرو) و لین چی-چنگ (مستقل) نیز ثبت‌نام کرده‌اند.

با این حال، لازم به ذکر است که برای خوانندگان تایوانی، شرط‌بندی در این بازارها در تایوان جرم کیفری محسوب می‌شود.

ماده ۱۰۳-۱ قانون انتخابات و عزل مقامات عمومی مقرر می‌دارد که قمار بر روی نتایج انتخابات یا عزل در اماکن عمومی یا در دسترس عموم، با مجازات حبس تعزیری تا ۶ ماه، بازداشت یا جریمه نقدی تا ۱۰۰ هزار دلار جدید تایوان همراه است. این ماده همچنین اضافه می‌کند که استفاده از تجهیزات مخابراتی، ارتباطات الکترونیکی، اینترنت یا روش‌های مشابه نیز مشمول همین حکم است.

این سابقه صرفاً یک حرف نیست. پیش از انتخابات ریاست جمهوری ۲۰۲۴، یک قمارباز در高雄 در بازار Polymarket با عنوان “چه کسی در انتخابات ریاست جمهوری تایوان پیروز خواهد شد” ۱۵۰ واحد USDC شرط‌بندی کرد که نامزد یک حزب خاص شکست بخورد. متعاقباً، او توسط دادستانی منطقه高雄 احضار و مورد تحقیق قرار گرفت.

پیش‌بینی بازار: تایوان مجدداً وب‌سایت Polymarket را مسدود کرد؛ قمار در انتخابات محلی با برخورد و دستگیری همراه است

Polymarket یک قمارباز دیگر در انتخابات محلی را دستگیر کرد! ظاهراً دانشجوی دانشگاه ملی تایوان: “آیا به زندان خواهم رفت؟”

پایان دوران شرط‌بندی ناشناس در بازارهای پیش‌بینی؟ Polymarket در آستانه تقویت کامل بررسی هویت واقعی (KYC) است.

OKX از جفت‌های معاملاتی یکپارچه دلار آمریکا و یورو رونمایی کرد

صرافی ارز دیجیتال OKX در راستای حمایت از رشد اکوسیستم یکپارچه دلار آمریکا و یورو و پاسخگویی به نیازهای متنوع معاملاتی کاربران خود، جفت‌های معاملاتی جدیدی را در بخش معاملات اسپات خود معرفی کرده است.

زمان عرضه

این جفت‌های معاملاتی از تاریخ ۲۲ سپتامبر ۲۰۲۶، ساعت ۹:۰۰ UTC (زمان هماهنگ جهانی) در دسترس کاربران قرار خواهند گرفت.

جفت‌های معاملاتی یکپارچه دلار آمریکا

• CARDS /USD

جفت‌های معاملاتی یورو

• CARDS /EUR